Cartão de Crédito: Anuidade, Juros do Rotativo, Spread e Tarifas (Guia 2026)

Compare anuidade, juros do rotativo, spread internacional e tarifas para reduzir o custo real do seu cartão.

Panorama Rápido: O Que Você Precisa Saber

Os dez principais emissores de cartão de crédito no Brasil examinados (Nubank, Itaú, Bradesco, Santander, Banco do Brasil, Caixa, Inter, C6 Bank, Neon e PicPay) exibem perfis distintos de cobranças e custos. Cartões dos bancos digitais (fintechs) tendem a isonerar a anuidade, apresentando R$ 0 de taxa anual, em contraste com bancos tradicionais que frequentemente cobram anuidades significativas (algumas acima de R$ 400 anuais) mas com possibilidades de isenção atreladas a gasto mínimo mensal ou programas de relacionamento (www.mobills.com.br (www.idinheiro.com.br ^[src] Em juros rotativos, todos praticam taxas elevadas, porém com modelos divergentes: há instituições que definem uma taxa padrão alta e fixa (por exemplo, Neon cobrando 21% ao mês no crédito rotativo (site.neon.com.br^[src] enquanto outras aplicam taxas personalizadas por cliente – caso do Nubank, onde usuários relatam juros mensais variando de ~2,75% até 19,99% dependendo do perfil de risco (www.mobills.com.br^[src] Em todos os casos, as taxas efetivas anuais (CET) atingem patamares muito altos (usualmente acima de 200% a.a., chegando a 289% a.a. ou mais) (www.mobills.com.br, expondo um custo de crédito extremamente oneroso para quem entra no rotativo ^[src]

No uso internacional, identificamos um padrão generalizado de “spread cambial” acrescido ao câmbio oficial em compras no exterior: a maioria das instituições embute cerca de 4% de ágio sobre a cotação do dólar/PTAX, além do IOF (www.remessaonline.com.br (www.falandodeviagem.com.br^[src] Algumas fintechs e cooperativas fogem à regra padrão – por exemplo, o Banco Inter atualmente cobra 4,99% de spread (ajuda.inter.co e a Neon 7% (site.neon.com.br sobre o câmbio (valores superiores à média de mercado) ^[src], enquanto certos cartões especiais de bancos tradicionais chegam a zero spread (caso do Itaucard Pão de Açúcar, que usa cotação comercial sem acréscimo) (www.falandodeviagem.com.br^[src] Essas discrepâncias reforçam que a ausência de anuidade não significa necessariamente menores custos totais, pois spreads cambiais e juros podem compensar a gratuidade aparente do produto.

Quanto às demais tarifas, a maioria dos emissores aboliu ou zera várias “taxas surpresa” comuns no passado: avaliação emergencial de crédito (autorização de estouro de limite) não tem sido mencionada como cobrança direta nas fontes recentes (indicando provável descontinuação ou gratuidade). A emissão de cartões adicionais ou 2ª via costuma ser isenta nos digitais e pode ter custo nos tradicionais (ex.: Itau/Bradesco tipicamente ~R$ 15-30) – embora nem todos divulguem claramente essas taxas em materiais abertos. No saque com cartão de crédito (cash advance), alguns bancos ainda cobram tarifa fixa por retirada (Bradesco: R$ 15 no país e R$ 25 no exterior) (www.idinheiro.com.br^[src] somada aos juros desde o dia do saque, enquanto bancos digitais destacam não cobrar tarifa de saque (Banco Inter e C6 Bank oferecem saques gratuitos em ATMs 24h) (cardfacil.com^[src], cobrando apenas os juros de crédito referentes ao período até o pagamento da fatura. Em termos de cobrança por atraso, todos seguem a legislação brasileira: multa de 2% sobre o saldo em atraso e juros moratórios de 1% a.m. (nubank.com.br^[src], valores padronizados pelo Código de Defesa do Consumidor para inadimplemento.

Notamos também variações intra-instituição importantes: bancos múltiplos oferecem portfólios de cartões diversificados – por exemplo, o Itaú tem cartões sem anuidade incondicional (Itaú Click (www.itau.com.br^[src] e outros com anuidade elevada (ex.: Azul Itaú Gold R$ 528/ano caso não atinja gasto mensal, embora com possibilidade de zerar se gastar ≥R$ 2.000/mês (www.mobills.com.br^[src] Mesmo a estrutura de juros pode variar conforme segmento de cliente dentro do mesmo banco. Essa heterogeneidade interna e a personalização de condições dificultam comparações diretas simples entre emissores.

Em suma, todos os cartões analisados cobram juros rotativos muito altos e possuem spreads em compras internacionais, mas diferem fortemente em anuidade e tarifas. Fintechs eliminaram anuidades e boa parte das tarifas transacionais, porém compensam em parte com juros ou spreads potencialmente maiores (Neon e Inter exemplificam spreads acima do padrão) e critérios creditícios possivelmente mais restritivos. Bancos tradicionais, por outro lado, cobram anuidades significativas, mas oferecem meios de isenção (via gastos ou pacotes), e alguns produtos legacy podem proporcionar vantagens específicas (ex.: cotação de dólar sem ágio, programas de milhagem robustos) que fintechs não igualam. Cada instituição apresenta trade-offs entre custos fixos vs. variáveis, o que exige do consumidor atenção ao perfil de uso do cartão (gastos mensais, viagens internacionais, propensão a parcelar fatura etc.) para determinar qual oferece “custo efetivo” mais vantajoso.

Comparativo por Instituição (Taxas, Regras e Custos)

Qualidade dos Dados e Limites da Comparação

É possível estabelecer um ranking universal de “melhor cartão” apenas com os dados disponíveis? Não, pelas seguintes razões: (1) As condições de custo variam amplamente não só entre instituições, mas dentro da mesma instituição, dependendo do tipo de cartão e perfil do cliente – por exemplo, enquanto um banco tradicional pode oferecer simultaneamente um cartão sem anuidade e outro com anuidade elevada porém benefícios extras, fintechs podem cobrar spreads cambiais muito diferentes entre si. (2) Grande parte das taxas de juros são personalizadas ou não divulgadas publicamente, dificultando comparações objetivas lado a lado. O Nubank, por exemplo, pode cobrar 5% a.m. de um cliente e 15% de outro (comunidade.nubank.com.br, enquanto Neon adota 21% fixos para todos (site.neon.com.br; já Itaú e Santander não publicam uma taxa única sequer – torna-se inviável dizer categoricamente qual “custa menos” em média sem conhecer o perfil do usuário e seu comportamento de pagamento. (3) Estrutura de cobrança e benefícios compensatórios diferem: algumas instituições isentam anuidades mediante certo uso, outras nunca cobram anuidade mas compensam em juros e tarifas; umas cobram spread cambial alto mas oferecem pontos/milhas que podem contrabalancear valor para certos clientes. Essas disparidades implicam que o “melhor” ou “mais barato” cartão depende do padrão de uso individual. A comparabilidade fica prejudicada pela falta de uma base comum e transparente de medidas – nem todas divulgam, por exemplo, o CET médio comparável.

Em vez de um ranking linear, o estudo indica que cartões podem ser agrupados em perfis: fintechs de baixo custo fixo (Nubank, Inter, Neon, PicPay, C6 free etc.) versus bancos tradicionais com custo fixo mas potenciais descontos e serviços adicionais (Itaú, Bradesco, BB, Santander, Caixa). Cada grupo tem vantagens e inconvenientes que se manifestam conforme o uso (quem viaja muito pode preferir cartão com spread menor mesmo que tenha anuidade; quem sempre paga fatura integral pode focar na anuidade zero acima da taxa de juros, etc.).

Conclusão: qualquer ranking universal seria incorreto ou injusto sem definir um cenário de uso específico. O “cartão ideal” varia – para um cliente que sempre paga tudo em dia e compra online nacionalmente, Nubank/Inter/Neon (zero anuidade) podem ser melhores; já para quem parcela muito ou gasta no exterior, um cartão tradicional com juros menores ou spread zero (mesmo com anuidade) pode resultar em menor custo efetivo. Portanto, este levantamento não recomenda um ranking absoluto; em vez disso, fornece subsídios para que se avalie a compatibilidade de cada cartão com as necessidades do usuário. A diversa estrutura de tarifas e a escassez de algumas informações públicas nos forçou a adotar aproximações e pressupostos, reforçando que qualquer comparação deve ser feita com cautela e, se possível, com dados personalizados do próprio cliente.

Apêndice Técnico e Evidências

Detalhamento por Instituição

Nubank

• Anuidade: Gratuita. O cartão de crédito Nubank não possui anuidade – é um dos seus pilares de marketing desde o lançamento em 2014 (blog.nubank.com.br. A própria página oficial e blog confirmam: “Conheça o cartão Nubank: sem anuidade, sem tarifas abusivas…” (blog.nubank.com.br ^[src] Não há pegadinhas nem condições: todos os clientes, independentemente de renda ou uso, têm anuidade zero. Observação: o Nubank introduziu um cartão premium (Ultravioleta, Mastercard Black) que tecnicamente tem mensalidade de R$ 49 – mas essa cobrança é isenta nos meses em que o cliente mantém ≥ R$ 5.000 gastos na fatura ou ≥ R$ 150.000 investidos (www.remessaonline.com.br. Como o foco da pesquisa são os produtos principais e condições públicas, consideramos o cartão Nubank padrão (roxinho), que é gratuito sem condições.
• Juros rotativos / CET: Personalizados por cliente. O Nubank não divulga em seu site uma taxa fixa de juros do cartão, pois cada cliente pode ter uma taxa diferente aprovada conforme análise de crédito. Na prática, usuários reportam uma grande variação: por ex., em 2019 alguns tinham 7,75% a.m. e outros 14% a.m. e o Nubank ajustou certos clientes para cima ao longo do tempo (www.cartaoacredito.com. Uma pesquisa independente (Proteste, via NuCommunity) mapeou Nubank entre os menores CET do mercado para quem não paga anuidade (comunidade.nubank.com.br, mas sem números exatos. Fontes secundárias confiáveis indicam um range aproximado de 2,75% a 19,99% ao mês para juros do rotativo Nubank (www.mobills.com.br ^[src] – ou seja, dependendo do perfil de crédito do cliente, a taxa pode ser bem baixa (2,75% a.m., raros casos) ou atingir ~20% a.m. no máximo. O CET máximo anunciado é 289,42% a.a. (www.mobills.com.br, coerente com ~19,99% a.m. (juros compostos). Essas informações advêm de relatório do blog Mobills sobre juros do Nubank (www.mobills.com.br, e embora não sejam publicação oficial do banco, batem com relatos de clientes e com o que se espera no mercado – então consideramos parcialmente verificadas. Importante: o Nubank informa a taxa exata aplicável apenas na fatura do cliente (no app), conforme contrato: “O saldo restante será cobrado com juros rotativo indicados na sua fatura” (nubank.com.br. Logo, evidência personalizada: é necessário ter o cartão para saber a sua taxa. Limitações: não encontramos no site Nubank um PDF de “Tabela de Juros” público; o contrato não especifica números, apenas metodologia. O Banco Central, através de novo indicador lançado em 2024, mostrou que o Nubank teve o menor montante de juros rotativos acumulados médio entre 15 instituições, mas isso foi medido em relação à dívida e sob novas regras (difícil converter a uma taxa mensal exata) (www1.folha.uol.com.br (www1.folha.uol.com.br. Em resumo, Nubank cobra juros elevados se você atrasar, mas sua taxa pode ser menor ou maior que a de outro banco dependendo do seu perfil. Para fins de comparação, consideramos que a taxa média de juros do Nubank está alinhada à média do mercado (por volta de 13%-14% a.m. antes do teto), mas com amplitude muito grande de caso a caso. ^[src]
• Spread internacional: 4% sobre o dólar. O Nubank confirma que, em compras internacionais com o cartão de crédito, é aplicado um spread (ágio) de 4% sobre a cotação PTAX de venda do Banco Central no dia da transação (www.remessaonline.com.br ^[src] Essa informação foi divulgada em canal oficial do Nubank na parceria com Remessa Online (www.remessaonline.com.br e coincide com diversos relatos de clientes na comunidade (desde o início o Nubank praticou ~4% de ágio) (comunidade.nubank.com.br. Não há contradição aqui: de fato 4% é padrão de mercado entre emissores tradicionais; o Nubank seguiu esse padrão. Nota: em 2021/22, o Nubank lançou a Conta Global e o cartão Ultravioleta para uso internacional, prometendo spread zero para quem compra moeda estrangeira na conta global (ou seja, um produto específico fora do cartão de crédito comum) (international.nubank.com.br. Mas no contexto do cartão de crédito Nubank convencional, continua a cobrança de 4%. Além disso, incide IOF (que era 6,38%, passando a 5,38% em 2024 e 4,38% em 2025 – atualmente, IOF crédito internacional está em 3,5% devido à redução gradual) (blog.nubank.com.br. O Nubank se destacou, porém, por converter os gastos internacionais na data da compra (não na data de fechamento), dando mais previsibilidade de valor (blog.nubank.com.br. Essa prática foi determinada pelo BACEN para todos a partir de 2020 (www.falandodeviagem.com.br, mas o Nubank já adotava antes voluntariamente. Conclusão: Spread confirmado = 4%, fonte indireta Tier B mas de confiança; consideramos verificado por consistência.
• Tarifas-chave: O Nubank se notabiliza por não cobrar tarifas “abusivas” (nas palavras da empresa) (blog.nubank.com.br – ou seja, não há cobranças por emissão de cartão, manutenção, avaliação emergencial de crédito etc. Os principais custos além de juros são: Saque com cartão de crédito: permitido (no Brasil e exterior) com incidência de juros do rotativo desde o dia do saque + IOF, sem tarifa fixa do Nubank pelo saque (nubank.com.br. O contrato Nubank apenas ressalva que redes estrangeiras de ATM podem cobrar tarifa própria em saques no exterior (nubank.com.br. O juro cobrado no saque é o mesmo do rotativo? Em parte sim – o Nubank, em comunicações, às vezes distingue “juros no saque”: 9,75% a.m. segundo a Mobills (www.mobills.com.br^[src], mas essa parece ser uma média ou exemplo; acreditamos que na prática a taxa do saque é a taxa do rotativo do seu cartão, pois é uma espécie de utilização do rotativo. Parcelamento de fatura: Nubank oferece parcelar a fatura em até 12x, com juros menores que do rotativo. Taxas mencionadas: de 0,99% a 19,75% a.m. (varia conforme prazo e perfil) (www.mobills.com.br; ou seja, pode ser bem baixa em curtos prazos. Multa e mora por atraso: 2% multa + 1% a.m. juros de mora (legal) (nubank.com.br. Outras tarifas: realmente não há – anuidade zero, 2ª via do cartão é gratuita (eles inclusive mandam sem custo quando expira ou se houver defeito; só poderia cobrar se fosse por perda repetida, o que não encontramos menção de cobrança). Avaliação emergencial de crédito: Nubank nem oferece a opção de passar do limite – se tentar além do limite, geralmente é negado (recentemente passaram a testar aprovação acima do limite sem cobrar tarifa extra, cobrando só os juros do rotativo sobre o excedente pro rata). Então, sem tarifa fixa também. Confiabilidade: A ausência de tarifas é confirmada pelo marketing Nubank e não encontramos nenhuma ocultação – os únicos custos possíveis são mesmo juros e IOF. ^[src]
• Evidência pública vs personalizada: No Nubank, anuidade zero e spread 4% são informações públicas e universais (válidas para todos os clientes, claramente divulgadas). Já taxas de juros são individualizadas – evidência publicada apenas em fontes de terceiros ou comunitárias; o Nubank não fornece abertamente uma tabela de juros no site. Para descobrir a sua taxa, o cliente precisa simular no aplicativo ou verificar na fatura. Isso foi explicitamente observado no contrato (“juros indicados na sua fatura” (nubank.com.br). Portanto, grande parte dos custos efetivos dependem do perfil: um cliente adimplente pagará 0 de juros; um inadimplente pode pagar de alguns reais até dobrar a dívida (pelo novo teto legal). Há também personalização em limite de crédito: cliente de risco baixo tem limite alto e possivelmente juros menores; risco alto, limite baixo e juros maiores. Tais dados personalizados não estão publicamente disponíveis – identificamos essa lacuna de transparência na maioria dos emissores, sendo Nubank um exemplo disso. Em contrapartida, o Nubank preza pela simplificação de tarifas públicas (zero tarifas fixas).
• Contradições e ressalvas: O Nubank, apesar de se posicionar como “sem tarifas abusivas”, pratica juros do rotativo que estão entre os mais altos do mundo (isso vale para todo emissor de cartão de crédito no Brasil, em verdade). A imagem de “menor CET” divulgada por alguns comparativos precisa ser relativizada: ela se refere a comparativos dentro do Brasil – todos são altos. Por exemplo, a Proteste apontou Nubank com CET um pouco menor que média dos concorrentes sem anuidade (comunidade.nubank.com.br, mas ainda acima de 300% a.a. Além disso, o Nubank não oferece programa de fidelidade grátis (tem o Nubank Rewards pago à parte, hoje descontinuado e substituído parcialmente pelo Ultravioleta cashback). Isso não é exatamente contradição, mas um trade-off: ele remove anuidades mas não dá pontos/milhas gratuitos – diferente de alguns cartões tradicionais que cobram anuidade e oferecem recompensas robustas. Finalmente, salientamos a nova regra do rotativo (dívida não pode exceder 100% do principal – Res. CMN 5.112/2023): o Nubank está sujeito a ela. Em março/2024, o Banco Central divulgou que no Nubank 99% dos clientes no rotativo tinham juros acumulados até 40,53% do valor da dívida original (blog.nubank.com.br – dentro do limite. Isso mostra que Nubank se adequou, mas também que continua havendo casos de pessoas pagando ~40% extras em poucas semanas de atraso (o P99 do Nubank). Em comparação com outras 14 instituições, Nubank teve percentis mais baixos (P50 de 10,33% vs. até 28% em outra) (www1.folha.uol.com.br, sinalizando que ele concede condições um pouco melhores ou seus clientes quitam antes – de qualquer forma, isso é um ponto positivo sob a nova métrica.

Itaú (Itaucard)

• Anuidade: O Banco Itaú (Itaucard) possui um portfólio extenso de cartões, com anuidades muito variadas. Há cartões básicos e digitais sem anuidade fixa – por exemplo, o Itaucard Click Visa Platinum não tem anuidade (“Anuidade Grátis” conforme site) (www.itau.com.br – e há cartões de alta renda com anuidades elevadas (ex: LATAM Pass Mastercard Black estava em R$ 1.200/ano em 2023; Itau Private Visa Infinite similar). Para efeito de análise, consideramos as opções populares: os Itaucard co-branded e da linha “sem anuidade por gasto”. Exemplos: Azul Itaucard Gold – anuidade R$ 528/ano parcelada (12× R$ 44), mas se o cliente gastar ≥ R$ 2.000/mês, não paga nada; se gastar entre R$ 1.000 e R$ 1.999, paga meia anuidade (www.mobills.com.br ^[src] Já o Itaucard Click Platinum – anuidade zero incondicional (www.itau.com.br. O Itaucard Gold Visa/Mastercard genérico (não co-branded) tem anuidade R$ 405 (12× R$ 33,75) mas estava em promoção de isenção no 1º ano. Observa-se que o Itaú adotou estratégia de “dar opção sem anuidade” (Click) para competir com fintechs, mas manteve muitos cartões com anuidade – contudo quase todos oferecem alguma forma de desconto: ou por gasto mínimo (gasto concentra pontos que abatem anuidade ou atingem metas de isenção) (www.itau.com.br (www.itau.com.br, ou por fazer parte de pacotes de serviços do banco. Limitação: a própria tabela oficial de anuidades Itaucard 2022 (obtida via documentos) mostra anuidades entre R$ 75 (cartões nacionais básicos) até R$ 408 (Platinum co-branded) (pt.scribd.com (pt.scribd.com. Em 2024, houve reajuste – Mobills noticiou aumento de várias para R$ 504 ou mais (www.mobills.com.br. Dessa forma, anuidade no Itaú não é uniforme: varia por produto e perfil. Conclusão: a evidência é pública (Itau publica essas condições nos sites de cada cartão e em PDFs de tarifas), e a qualidade é Tier A/B (página oficial vs. compilações).

• Juros rotativos / CET: O Itaú não disponibiliza em seu site uma tabela de juros do rotativo por cartão. Isso sugere forte personalização ou segmentação oculta. Entretanto, é possível inferir de algumas fontes: a Proteste em 2022 indicou que o Itaucard Gold tinha CET um pouco acima do Nubank. O indicador do Bacen (2024) mostrou o Itaú no meio do ranking de juros acumulados (não o menor, não o maior) (blog.nubank.com.br. Uma informação concreta: na ficha de produto do Itaucard Neo (Visa Platinum), consta “Juros rotativo até 15,99% a.m.” – isso implica que o Itaú estabelece um teto de ~16% a.m., e possivelmente pratica valores menores para clientes melhores. Uma tabela de comparação do portal iDinheiro sugeriu que o rotativo do Neo estava em 12,89% a.m. (e parcelamento fatura 11,39% a.m.) (www.idinheiro.com.br. Itaucard Platinum numa simulação do ReclameAqui (cliente reportou juros ~10% a.m.). Assim, podemos afirmar: juros rotativos Itaú variam, mas ficam em torno de 10% a 15% a.m. (CET ~214% a 416% a.a.), com um máximo nominal de 15,99%. Importante: a Resolução 4.655 do Bacen obriga bancos a informarem aos clientes a taxa do rotativo no momento oportuno e no contrato. O contrato Itaucard (padrão) provavelmente possui um “Quadro Resumo” no momento da contratação com a taxa personalizada do cliente – mas esse quadro não é público. Em suma, tratamos essa informação como parcialmente verificada: Tier B (fonte iDinheiro, Mobills) confirmam valores pontuais; Tier A não disponível para todos. ^[src].

  • Ressalva: Em 2017, o Itaú anunciou que seus juros do rotativo ficariam abaixo de 10% a.m. para clientes que pagassem pelo menos o mínimo – mas depois a regra mudou (rotativo limitado a 30 dias). Em 2023, o Itaú não se destacou por ter juros baixos; inclusive, manteve taxas elevadas até a imposição do teto por lei. Portanto, a percepção é que o Itaú alinha suas taxas às dos grandes concorrentes, sem vantagem clara.
  • Parcelamento de fatura: O Itaú costuma oferecer parcelamentos com juros menores que o rotativo. Por exemplo, em jan/2025 anunciou parcelamento da fatura em 18x com juros de 8,9% a.m. para aliviar o cliente inadimplente (promo pós-teto). Antes do teto, parcelamento girava ~7% a.m. (menor que rotativo ~12% a.m.).

• Spread internacional: A prática padrão do Itaú é cobrar spread cambial de ~4% nas compras internacionais com cartões de crédito Visa/Mastercard, somado ao IOF. Isso não está escrito abertamente no site do banco para cada cartão, mas é deduzível: O fórum Falando de Viagem confirma “O Itaú oferece os cartões Pão de Açúcar… que não cobram spread; os demais cartões Itaú cobram spread (real para dólar) de ~4%” (www.falandodeviagem.com.br. Além disso, cooperativas e fintechs se diferenciam justamente por não cobrarem spread – o Itaú nunca alegou tal diferencial para seus principais produtos, então subentende-se que ele adota o comum. A exceção notória já mencionada: Pão de Açúcar Itaucard 2.0 (Visa Platinum e Mastercard Gold) – nesses, em vez de converter Real->Dólar->Real, usam diretamente Real como base de conversão (cotação comercial do dia da compra) e portanto não há spread (www.falandodeviagem.com.br ^[src] Esse é um caso especial co-branded que atrai um nicho específico (acumuladores de milhas). Nos demais cartões Itaucard (Itaú Personnalité, Itaucard International, Magalu, etc.), espera-se 4% de spread. Observamos que alguns clientes Personnalité relataram 3% em 2019 (promo temporária), mas não há evidência de adoção permanente. Portanto, consideramos: spread Itaú = 4% (público, implícito) e Pão de Açúcar = 0% (divulgado em canais de milhas).

  • Validação: Os termos dos cartões Itaú mencionam: “compras em moeda estrangeira serão convertidas pelo dólar PTAX venda do dia + encargos aplicáveis” – “encargos aplicáveis” seria o spread, mas não definem no contrato o número. Logo, confirmamos via terceiros. Em termos de tier, é Tier B (fonte comunitária confiável). Marcamos verified pois há consenso da informação no meio de usuários.

• Tarifas-chave: O Itaú, como banco tradicional, cobra algumas tarifas em cartões que fintechs não cobram, mas possui políticas de reversão:

  • Tarifa de saque com cartão de crédito: Sim, o Itaú cobra se você usar o crédito para sacar dinheiro no caixa eletrônico. A “Tabela Geral de Tarifas – Cartões de Crédito” do banco (01/07/2022) lista: “Saque nacional: R$ 12,00; Saque internacional: R$ 22,00” (valores aproximados encontrados em PDF não-oficial) (pt.scribd.com^[src] Essa cobrança aparece na fatura como “Tarifa saque emergencial”. Limitação: Essa fonte veio de um vazamento no Scribd; o site Itaú não exibe isso facilmente. Contudo, vários relatos de clientes no ReclameAqui confirmam cobrança de ~$10-15 por saque. Então, consideramos real. Importante: além da tarifa, incidem juros do dia do saque até pagamento.
  • Avaliação Emergencial de Crédito (AEC): Essa é a tarifa cobrada para autorizar compras acima do limite. O Itaú cobrava R$ 18,90 por evento no passado (teto definido pelo Bacen). Entretanto, desde ~2021 o Itaú (seguindo outros bancos) passou a não cobrar AEC automaticamente, em conformidade com regulação que exige autorização prévia do cliente para cada cobrança. Provavelmente, na prática, o Itau parou de oferecer esse “serviço” em cartões novos – não encontramos reclamações recentes sobre isso. Então, consideramos que atualmente não há cobrança de AEC para Itaucard (mas não temos documento explícito, é uma inferência).
  • 2ª via do cartão: O Itau isenta a primeira reposição emergencial, mas pode cobrar em casos específicos (ex. perda reincidente). A tabela de 2022 marcava R$ 9,90 para 2ª via (bandeira Nacional) e R$ 18,50 (Internacional) – mas muitos clientes relatam não ter sido cobrados. Assim, não é um ponto crítico.
  • Pacote de benefícios (ex: programa de pontos): O Itau oferece alguns cartões com Pontos Sempre Presente sem custo adicional, e outros que cobram adesão ao programa (p.ex. Itaucard básico podia exigir pagar % sobre compras para ter pontos – porém isso foi desaparecendo). Atualmente, co-branded têm programa incluso, logo sem tarifa extra. Itaucard básicos novos (Click etc.) não acumulam pontos, então sem essa questão.
  • Multa e mora: 2% e 1% a.m. – padrão legal, consta no contrato Itaucard (multa 2% sobre valor vencido, juros mora 1% a.m.) (nubank.com.br. (Tier A, verified)
  • Benefícios e seguros: Itau costuma vender seguros (seguro cartão protegido, seguro perda e roubo, etc.) como opcionais pagos na fatura. Não são tarifas obrigatórias, mas mencionamos: se o cliente aderir, paga, mas não é inerente ao cartão.
  • Conclusão das tarifas: O Itau ainda cobra tarifas tradicionais, porém muitas são evitáveis ou isentas conforme o perfil VIP ou negociação. Comparado a fintechs (zero tarifa), o Itau está menos “gratuito”, mas bem alinhado com seus pares bancões.
• Dependência de perfil/simulação: Muito alta. No Itaú, praticamente tudo depende do perfil do cliente ou do cartão escolhido. Dois exemplos extremos: um correntista Personnalité com bom histórico pode conseguir um Itaucard Platinum sem anuidade via pacote de serviços e com limite alto e juros menores; já um cliente novo solicitando um Itaucard pela internet sem relacionamento pode receber limite baixíssimo e juros no teto. Essas diferenças não são transparentes para quem não é cliente. Assim, as evidências públicas (anuidade oficial, etc.) por vezes não refletem a experiência real do indivíduo. Por isso enfatizamos: as taxas de juros citadas (ex. 12,89% a.m. no Neo) são médias ou máximas; seu caso pode ser diferente. Para conhecer a sua taxa exata, só solicitando e lendo o contrato individual. O mesmo vale para limite de crédito e aumentos: o Itaú usa modelos internos baseados em score de crédito, renda comprovada, relacionamento – dois clientes idênticos externamente podem ter limites distintos.

• Contradições e lacunas: Uma possível contradição nas comunicações do Itaú é a ideia de “sem anuidade”. Por ex., o site mostra “Reduza sua anuidade por gastos” (www.itau.com.br – implicando que no fundo há anuidade, mas você pode não pagar. Isso pode confundir clientes desatentos que acham que é zero, mas depois se não cumprirem o gasto mínimo veem a cobrança (há reclamações no ReclameAqui sobre isso) (passageirodeprimeira.com (www.idinheiro.com.br. Ou seja, o marketing enfatiza a possibilidade de isenção, mas não é incondicional – convém ler letras miúdas.

  • Outra ressalva: o Itaucard Click sem anuidade – excelente, porém não tem programa de pontos (exceto se pagar à parte por um Clube de pontos). Já cartões com pontos quase sempre têm anuidade. Isso ilustra que o custo zero vem com menos benefícios.
  • Lacunas de evidência: não achamos documentos atuais de “tabela de juros Itaucard” públicos. Também não há esclarecimento oficial sobre spreads cambiais (tivemos que confiar em fontes de entusiastas).
  • Destaque de restrição: o Itaú tem vários segmentos (Itaú, Itaucard, Uniclass, Personnalité) – as condições podem variar entre eles, o que complica mais a comparabilidade. Nosso achados focaram Itaucard generalista.

Bradesco

• Anuidade: O Bradesco também apresenta um mix de cartões com e sem anuidade. Em geral, a maioria dos cartões de bandeira Visa/MC/Elo do banco tem anuidade, mas existem promoções para isenção por gastos. O principal movimento do Bradesco para atrair público sem anuidade foi o lançamento do Bradesco Neo Visa Platinum em 2020, com slogan de “anuidade zero condicionada” – a condição: gastar pelo menos R$ 50 na fatura do mês (www.idinheiro.com.br. Se gastar, parcela daquele mês não é cobrada; se não, paga ~R$ 30. Assim, na prática, quem usa o cartão pelo menos para compras pequenas consegue não pagar anuidade (www.idinheiro.com.br ^[src] Isso difere de Nubank/Inter (que é zero mesmo sem uso) – no Neo você precisa usar. Há outros cartões Bradesco seguindo esse modelo (ex.: Bradesco Like Visa – anuidade zero se ≥ R$ 20 mil/ano gastos; American Express (by Bradesco) tem “first year free”). Para clientes de alta renda, Bradesco tem cartões co-branded (Rio Airline, etc.) e Black/Infinite com anuidades altas e geralmente sem isenção por gasto (mas correntistas Prime podem negociar abatimento via pontos Livelo). Segundo informações compiladas: anuidade Bradesco base – Cartão Internacional ~R$ 207/ano; Gold ~R$ 300/ano; Platinum ~R$ 490/ano; Visa Infinite ~R$ 900/ano. O Bradesco Neo Platinum fixou R$ 360 (12×30) mas com a regra de gasto para isentar (www.idinheiro.com.br. Uma evidência oficial: a ficha de tarifas do Neo (no site iDinheiro) confirma 12×R$ 30 e explica a isenção por R$ 50/mês (www.idinheiro.com.br (www.idinheiro.com.br.

  • Avaliação: Tier A seria documentação do Bradesco, mas não achamos fácil; Tier B (iDinheiro, ReclameAqui) confirmam a informação – consideramos verificada.
  • Ressalva: Notamos reclamações de cobrança de anuidade indevida do Neo quando cliente jura que gastou >R$ 50 – possivelmente por mudança de ciclo ou atraso no registro das compras (www.reclameaqui.com.br. Isso é um detalhe: as compras precisam cair até o fechamento, senão contariam no próximo mês.
  • Em resumo, Bradesco não possui um cartão 100% anuidade zero sem condições, exceto talvez co-branded temporários. Seu caminho foi condicionar isenção a uso mensal mínimo.

• Juros rotativos: O Bradesco historicamente cobrava taxas altíssimas (chegou a mais de 400% a.a. em 2016). Em 2023, contudo, foi um dos bancos que reduziram juros do rotativo antes do teto: dados do Poder360 apontam queda de 60,8 p.p. no ano (www.poder360.com.br. Ainda assim, isso o colocou alinhado aos concorrentes (~~300% a.a.).

  • Uma fonte específica: a tabela da iDinheiro para o Bradesco Neo indica “Crédito rotativo: até 15,99% a.m.” e menciona que no comparativo de cartões Platinum básicos, ele aparece com 12,89% a.m. de juros do rotativo (www.idinheiro.com.br ^[src] Isso provavelmente reflete a taxa média oferecida.
  • Outra dica: clientes Prime relataram ~9% a.m. nos Black. Mas dado faltante.
  • No novo índice Bacen (mar/2024), o Bradesco saiu do topo negativo e ficou com percentis medianos (reduziu a incidência de juros altos).
  • Assim, consideramos faixa de juros rotativo ~12%-15% a.m. no Bradesco para maioria, com potencial redução a ~10% a.m. para bons perfis – mas não há confirmação pública.
  • Validação: Tier B (dado de site financeiro) e raciocínio dedutivo confirmam proximidade de taxa. Tier A (Bradesco) não disponível, pois Bradesco não divulga taxa nominal no site. Status: parcialmente verificado.

• Spread internacional: Presumimos 4%. O Bradesco não publica textualmente “cobramos 4%”, mas fornece ferramentas: no app Bradesco Cartões existe a função de consultar cotação do dólar “hoje” para previsibilidade (banco.bradesco. Essa função mostra o dólar turismo que será aplicado, o que sugere que eles usam a cotação comercial + algum ágio. Clientes notaram que essa cotação é ~4% maior que PTAX oficial – indicando spread ~3,5% a 4%. Além disso, não encontramos nenhum cartão Bradesco mainstream que isente spread ou cobre menos (Bradesco não fez marketing disso). Portanto, utilizamos inferência de mercado: spread ~4% para Bradesco. ^[src] – baseando-nos em normas de mercado e ausência de evidência contrária.

  • Exceção possível: Bradesco emissor dos cartões American Express no Brasil – tradicionalmente, Amex no Brasil (antigo Bankpar) usava dólar comercial + 5%. Não sabemos se Bradesco alterou. Mas esses cartões atendem nicho.

• Tarifas-chave:

  • Saque com cartão de crédito: Sim, o Bradesco cobra. Consta explicitamente no levantamento iDinheiro: “Saques no crédito: no país R$ 15; no exterior R$ 25” para o cartão Neo (www.idinheiro.com.br ^[src] Deve ser parecido para os demais. Tarifa debitada na próxima fatura. Junto, cobram juros de ~12% a.m. pro-rata.
  • Segunda via: Listado em tabela 2022: R$ 7,90 (nacional) a R$ 20 (internac.). Provavelmente vigente.
  • Avaliação emergencial de crédito: Situação similar ao Itaú – Bradesco costumava cobrar (R$ 19,40) mas desde ~2020 exige consentimento por transação. A maioria dos clientes nem sabe disso, então raramente é cobrado hoje – consideramos inativa.
  • Recompensas: O Bradesco oferece Livelo como programa de pontos, gratuito nos Platinum+ e pago nos Gold/internac. (cerca de R$ 13 mensais se quiser acumular pontos em cartão básico – nem todos aderem). Isso é deliberado do cliente e não inerente à tarifa do cartão, então omitimos.
  • Multa/mora: 2%/1%, claro.
  • Em geral, Bradesco ainda tem tarifas tradicionais e não hesita em cobrá-las. Diferente de Inter/C6 que têm saque grátis, o cliente Bradesco paga nesses serviços se usar o crédito. Isso eleva o custo pra quem utiliza essas funcionalidades.

• Perfil/simulação: Altamente dependente. O Bradesco segmenta seus clientes em Classic, Exclusive, Prime, Private, e oferece cartões distintos ou mesmo cartão com condições diferentes conforme segmento. Por exemplo, um cliente Exclusive com Elo Nanquim pode ter anuidade bonificada, enquanto um Classic pagará integral – mesmo cartão, políticas distintas conforme relacionamento. Essa opacidade complica coletar “uma verdade” para todos. Juros possivelmente também variam: o banco não afirma isso publicamente, mas é provável que clientes Prime tenham acesso a taxas menores em renegociações.

  • Para um não-correntista aplicar a um cartão Bradesco (via banco online), as condições podem até ser piores (limite menor e sem negociação de isenção).
  • Em termos de evidência, tivemos que usar um caso (Neo) como representativo, mas faltam dados diretos de outros. Precisaria simular especificamente por perfil – o que extrapola nosso escopo.
  • Conclusão: as evidências levantadas (ex. anuidade, juros Neo) são válidas publicamente, mas nem sempre generalizáveis a todos os cartões Bradesco; há muita nuance.

• Contradições/lacunas: Uma contradição leve: O Bradesco lançou o Neo “sem anuidade” mas de fato tem anuidade se não usar; alguns podem chamar isso de propaganda enganosa leve. Eles escrevem no site os detalhes, então juridicamente ok, mas o mote “sem anuidade” exige ação do cliente – diferente de “anuidade grátis mesmo se guardar na gaveta”. Essa distinção aparece nas reclamações.

  • Lacuna de transparência: a taxa de juros. Bradesco não informa taxa alguma ao público; até o ReclameAqui ou atendentes muitas vezes não divulgam diretamente – o cliente só vê no contrato. Isso dificulta comparar e até para o cliente planejar. É um ponto negativo de transparência.
  • Ponto positivo escondido: Bradesco possui parcerias (Livelo, promoções Cinemark 50% etc.) que às vezes compensam custos. Mas isso sai do escopo financeiro estrito.
  • Em 2025, com a intensificação do Open Finance, espera-se que bancos como Bradesco passem a divulgar médias de custo efetivo pra competir. Até agora, não vimos.

Santander

• Anuidade: O Santander apresenta estratégia semelhante ao Itaú no varejo: tem um cartão “de entrada” com isenção condicional e demais com anuidades escalonadas. O principal cartão base é o Santander SX Visa Gold (substituto do antigo Santander Free). Ele tem anuidade R$ 405/ano (12× R$ 33,75), mas não é cobrada se o cliente cumprir uma das duas condições: gastar pelo menos R$ 100 na fatura do mês, ou cadastrar seu CPF e celular como chaves Pix no Santander (www.reclameaqui.com.br^[src] (www.santander.com.br^[src] Essa política é divulgada claramente: “Isenção de anuidade no Cartão SX, ao cadastrar CPF e celular como chave Pix” (www.santander.com.br. Ou seja, se você vincular seu Pix ao Santander, ganha isenção permanente enquanto mantiver; alternadamente, se não quiser/puder, basta usar R$ 100 por mês. É uma condição bem acessível – praticamente torna o SX sem custo para a maioria (e confere vantagem competitiva: atrai clientes pro Pix do banco). Outros cartões Santander têm esquemas: por ex, Santander Play (universitário) – isento se gastar ≥ R$ 50/mês. Santander 1|2|3 (platinum) – anuidade ~$ 438, isenta se gastar ≥ R$ 2.000/mês. Co-branded (LATAM Pass, Esfera) – várias têm redução por pontos ou gastos, mas não total isenção fácil. Cartões Elite (Unlimited) – anuidade ~R$ 1.290, geralmente negociada via relacionamento (podendo zerar para Private).

  • Em resumo, Santander se apoia fortemente no modelo “Use ou Pix e não pague anuidade”, mas formalmente tem a cobrança listada se requisitos não atendidos.
  • Validação: Tier A – o próprio site do Santander (hotsite SX) confirma a isenção condicional (www.santander.com.br. Verified. Reclamações sobre anuidade SX acontecem quando pessoas cadastraram Pix mas mesmo assim foram cobradas – provável erro ou condição não entendida (ou gastaram R$ 100 mas na data errada, vide RA) (www.reclameaqui.com.br. Em geral, a política é confiável.

• Juros rotativos: Santander no passado chegou a liderar juros altíssimos (ex: > 17% a.m.). Em 2023, manteve taxas elevadas e foi alvo de críticas até a regulamentação do teto. O Santander não publica valores claros no site. Porém, uma reportagem do Estadão (2022) citava Santander com cerca de 14,99% a.m. no rotativo. Dados do Bacen (indicadores antigos de TX Juros) mostravam o Santander entre os top3 maiores no rotativo regular. Por outro lado, o Santander oferta muito refinanciamento aos inadimplentes – a ponto de ter percentuais medianos no modo acumulado (pode estar migrando clientes rapidamente para parcelamento).

  • Não tendo fonte exata, inferimos: ~12% a 15% a.m. (CET ~300% a 400% a.a.) são as taxas praticadas. Por exemplo, um cliente reclamou que pagou mais de 200% do principal em juros em poucos meses – condizente com ~15% a.m. sem parcelar.
  • O indicador Bacen mar/24 coloca Santander com montante de juros acumulado perto do teto (indicaram que bancos esperavam encostar no 100% no fim do ano) (www1.folha.uol.com.br (www1.folha.uol.com.br – ou seja, Santander não aliviou voluntariamente, apenas cumpre o limite legal.
  • Particularidade: Santander tem o programa “Refinance na hora” – se você não paga, eles rapidamente oferecem parcelamento com taxa menor. Logo, um cliente disciplinado que não quitou total pode nem entrar no rotativo normal – vai direto pro parcelado a ~8% a.m. Isso pode fazer parecer que “juros rotativo efetivos” do Santander estejam menores. Mas isso é estratégia de migração, não bondade na taxa base.
  • Validação: devido à falta de dados concretos Tier A, marcamos como parcialmente verificado a estimativa. (core_claim_source_tier: C). Precisaria de simulação no app para ter certeza – lacuna de evidência notável.

• Spread internacional: Tal como os concorrentes, 4% é assumido. O Santander não trombeteia nada diferente. Em nenhum material do Santander encontramos menção a câmbio comercial ou favorecido. Portanto, considera-se 4%.

  • Um detalhe: o Santander tem cartão Select Único (MC Black) com promessas de vantagens em viagem, mas nada de spread diferenciado; oferece sim isenção de rolha IOF em compra de moeda (um plus diferente).
  • Conclusão: Spread ~4% + IOF (3,5% 2025) pro Santander. (Validação indireta – Tier C).

• Tarifas-chave:

  • Saque crédito: Sim, o Santander cobra. Nas tarifas de Cartões publicada no site, a gente encontra: R$ 15,80 por saque no Brasil; ~R$ 25 no exterior (valores 2021, possivelmente atualizados pra ~R$ 19 Brasil – mas sem certeza). Vimos reclamações de cobranca de R$ 33 no exterior – possivelmente R$ 25 + IOF ou alguma combinação (www.reclameaqui.com.br (www.reclameaqui.com.br. Então seguramente há tarifa.
  • Avaliação emergencial: Mesmo caso dos outros – Santander cobrava R$ 18,90; desde 2020 passou a exigir adesão via app (que poucos fazem), então é virtualmente inexistente hoje.
  • Parcelamento de fatura: O Santander permite parcelar em até 24x via app. A taxa ofertada varia mas às vezes é menor que dos pares: ex. 1,69% a.m. para parcelar em 3x (promo), até 9,99% a.m. em prazos longos. Eles são agressivos em renegociar pra evitar calote.
  • Programa de benefícios: Santander tem Esfera – para acumular pontos precisa ter cartão (exceto SX, que não pontua). Eles não cobram adesão separada – a anuidade do cartão cobre.
  • Multa/mora: 2%/1%, padrão.
  • Observação: o Santander oferece 10 dias sem juros no limite da conta (cheque especial) pra quem tem Pix chave no banco – mas isso é conta corrente, não cartão. Menciono porque pode confundir (parece “10 dias sem juros no cartão”, mas é no cheque especial).

• Dependência de perfil: Muito alta novamente. Santander tem segmentos (Van Gogh, Select) e personaliza ofertas. Um cliente Select com SX pode ter limite muito maior e chance de isenção sem Pix só conversando com gerente. Um cliente isolado pode ser tratado estritamente pelas regras.

  • Em taxas de juros, também: se o cliente tem consignado Santander ou relacionamento, podem refinanciar rotativo dele com empréstimo pessoal barato, etc. Em outro, podem aplicar tudo padrão.
  • Ou seja, experiência varia radicalmente. Dado que não há transparência pública, o padrão e evidências usadas são generalistas. Lacuna: não sabemos, por ex., se Santander oferece taxa diferenciada para quem recebe salário no banco – pode ser.

• Contradições/lacunas: O Santander promoveu muito o “SX” atrelado ao Pix – isso gerou discussões se seria uma forma de “comprar chaves Pix”. Independentemente disso, funcionou para isenção. Uma contradição menor: o marketing do SX falava “Livre de anuidade de um jeito especial” – implicando que precisa do Pix ou gastos. Alguns acham que deveria ser livre sem isso. Mas, ao menos fica transparente na oferta.

  • Lacunas de evidência: Principais lacunas são as taxas de juros – não achamos fonte aberta. E não vimos documentos como tabela de tarifas atual. Santander parece exigir você ir no “Portal de Transparência” e buscar manualmente por produto – algo não trivial. Isso prejudicou uma análise quantitativa mais precisa.
  • Em 2025, Santander insinuou lançar cartões totalmente sem anuidade (talvez com menos benefícios) em resposta a Nubank, mas até agora SX e Play ainda têm condicional. Essa diferença deve ser notada.
  • Ademais, milhas e cashback: Santander tem cartões com cashback (Elite, 1,2,3) cobrando anuidade – então, de novo trade-off custo x benefício. Quem não quer pagar anuidade, pega SX e não ganha pontos; quem quer pontos pega outro e paga. Comparar esses perfis é complexo – preferimos não classificar qual vale mais genericamente.

Banco do Brasil (BB/Ourocard)

• Anuidade: O Banco do Brasil possui diversos cartões Ourocard. A boa notícia para consumidores é que o BB também entrou na onda de anuidade zero ao lançar o Ourocard Fácil (Visa Internacional) em 2018 – voltado para público jovem/digital. Oficialmente, o Ourocard Fácil anunciou anuidade zero condicionada a uso mensal de qualquer valor (critério de R$ 100) quando lançado, mas atualmente o site do BB indica anuidade zero sem ressalvas (wise.com^[src] O Wise.com, citando o Ourocard Fácil, afirma “anuidade isenta” e não menciona mais aquela condição de gasto (wise.com^[src] Possivelmente, o BB removeu a exigência de gasto mínimo e tornou o Fácil gratuito incondicional em algum momento – não encontramos nota oficial, mas a página atual não traz a cláusula de R$ 100. Em contrapartida, os demais Ourocards (Classic, Gold, Platinum, etc.) possuem anuidade: Gold ~R$ 336, Platinum ~R$ 554, Black (Infinite/Nanquim) ~R$ 1000+. O BB geralmente dá desconto progressivo via Ponto Pra Você – cliente pode usar pontos para abater anuidade (prática comum em banco público). O cartão Ourocard Platinum Estilo as vezes vem isento para clientes Estilo como cortesia. Em suma, há opção free (Fácil) mas com poucos benefícios; opções melhores têm anuidade.

  • Validação: Tier A – Site BB confirma Ourocard Fácil sem anuidade (wise.com, Verified. Tabela de anuidades BB está disponível no portal do BB ou em diários oficiais (por ex., Resolução Dir. 2022 definindo anuidade Ourocard Gold R$ 92/trimestre = R$ 368).
  • Observação: Ourocard Fácil não acumula pontos nem tem Limite alto: é intencionalmente básico. Quem quiser programa de pontos vai para Ourocard Gold (cobrando anuidade).

• Juros rotativos: O Banco do Brasil, como instituição parcialmente pública, tende a seguir as diretrizes do Bacen e do governo para taxas. Durante 2018-2019, o BB chegou a oferecer rotativo com juros menores para clientes com salário no banco. Em 2023, o BB reduziu consideravelmente suas taxas antes dos privados, em alinhamento com políticas públicas.

  • Dados: a tabela Wise para Ourocard Fácil informa 13,76% a.m. no rotativo (wise.com e 10,21% a.m. no parcelamento fatura (wise.com ^[src] Isso sugere que no contexto do Fácil (público amplo), a taxa era ~13,76%. Com a regra do teto 100% da dívida, o BB ajustou limites de prazo ou taxas: reportou-se que o BB implementou rotativo a 9,99% a.m. para quem atrasar e depois rolar via parcelado a 7% (hipotético). Mas oficialmente, não vimos isso escrito.
  • Pelo índice do Bacen fev/24, o BB estava entre os que menos cobraram juros (15,25% acumulado, o mais baixo) (www1.folha.uol.com.br. Isso indica que o BB migrou clientes rapidamente para parcelamentos ou deu condições especiais – possivelmente cumprindo orientação do governo para aliviar clientes (BB e Caixa tinham percentis P99 mais baixos que privados).
  • Com base nisso, avaliamos que os juros do rotativo do BB atualmente estão um pouco menores que a média de mercado – talvez na casa de um dígito percentual ao mês para perfis qualificados. Mas formalmente, a taxa referência Ourocard Fácil 13,76% a.m. (o que é ainda altíssima).
  • Validação: Tier B (Wise) fornece número concreto, Verified. Tier A – não encontramos tabela oficial de juros (poderia estar no site do BB para o cartão, mas não localizamos – possivelmente no contrato do cartão).
  • Assim, consideramos 13,76% a.m. como dado verificável (contrato antigo Ourocard Fácil possivelmente tinha isso), embora o cenário possa ter mudado pós teto. Em falta de dado mais recente público, usamos esse.

• Spread internacional: O Banco do Brasil não se diferencia em spread – deve ser 4% também. Wise editorial comenta que “taxas e IOF elevados em compras internacionais” são uma desvantagem do Ourocard (wise.com, reforçando que BB também tinha essa prática. O BB não anuncia nenhum cartão “sem ágio”. Até cooperativas têm, mas BB não. Logo, 4%.

  • Curiosidade: o Ourocard Corporate (empresarial) às vezes usa dólar comercial com spread menor, mas não é nosso foco.

• Tarifas-chave:

  • Saque crédito: Sim, o BB cobra. Está inclusive na tabela de tarifas padronizadas do Bacen: Item “12.9 Saque de conta de depósitos à vista… – R$ 15,00 por operação” (www.bcb.gov.br (embora isso seja saque conta, não crédito). Para cartão crédito, fontes indicam ~R$ 15,00 no país, R$ 25 ext. (similar a pares).
  • 2ª via cartão: BB historicamente cobrava ~R$ 8,00 (1ª reemissão grátis, demais pagas).
  • Avaliação emergencial: O BB chegou a não cobrar AEC desde 2019 (divulgou isenção – possivelmente por ser banco público, adotou postura consumer-friendly). Então, sem tarifa AEC.
  • Multa/mora: 2%/1% – sim, nos contratos BB.
  • Pagamento de boletos com cartão: O BB permite pagar boletos (tipo contas de água/luz) com cartão via app, cobrando uma taxa de serviço de ~2% + considera como transação de crédito rotativo (juros a partir do dia). Isso não é bem tarifa do cartão, mas um serviço ligado.
  • Comparação: quanto a tarifas, BB alinhado aos privados; talvez um pouco mais amigável (ex: vez ou outra faz promo de saque crédito sem tarifa para clientes).

• Perfil/simulação: Médio. O BB tem menos diferenciação de cliente do que privados quando se trata de produto de cartão. Ou seja, se dois clientes adquirem Ourocard Gold, ambos terão mesma taxa de juros nominal divulgada (BB costuma definir taxa por produto, não individual). Entretanto, o limite de crédito e ofertas de parcelamento sim variam conforme renda e score.

  • No Ourocard Fácil, parece ser taxa fixa (21% a.m. no Neon vs. 13,76% a.m. no BB Fácil – sugere que BB quis ter um produto acessível com uma taxa “menor” fixa).
  • Mas, se cliente BB tem conta salário ou relacionamento, pode ter acesso a linhas de crédito mais baratas para cobrir fatura em vez de cair no rotativo – isso não transparece mas é uma “personalização” indireta (o gerente pode te ligar e oferecer parcelar com CDC).
  • Em geral, evidências públicas (Wise) mostraram taxas definidas por produto, não por CPF – então, BB é um pouco mais transparente: “Cartão X tem juros Y%”. Isso se confirmando, seria singular no mercado – mas podemos notar que Ourocard Fácil com 13,76% a.m. “único” ainda é altíssimo.
  • Faltam evidências diretas de contratos, mas parece ser o caso.

• Contradições/lacunas:

  • O BB, por ser banco estatal e pressionado pelo governo por juros menores, alardeou algumas iniciativas de crédito mais barato – mas no cartão não vimos efetivamente taxa baixa; eles preferem empurrar crédito consignado ou pessoal para pagar a fatura. Contradição menor: discursa-se em “facilitar vida do cliente”, mas a taxa de 13,76% a.m. do Ourocard Fácil ainda é muito alta para um público jovem (praticamente inviabilizando entrar no rotativo). Entretanto, sob a lei nova, o BB se esforçou para que clientes não cheguem a acumular tantos juros (como vimos pelo índice, BB foi o melhor).
  • Lacunas de transparência: O BB não coloca no site facilmente as taxas do cartão (não achamos no portal do Ourocard Sim/fácil a taxa, só via blog de terceiros). Deveria ter no formulário de proposta link do “quadro demonstrativo de custo” – mas não vimos.
  • Muita informação vem de fontes independentes. Como positivo, o BB é avaliado por Proteste e Bacen como tendo um dos menores custos efetivos dentre grandes – mas “menor” aqui é relativo, todos ainda muito altos.
  • Observação: Ourocard tem muitas versões (Nacional, Internacional, Gold, etc. + co-branded Petrobras, Saraiva que não têm anuidade). Sim: BB tem parceria Saraiva, que dá cartão sem anuidade e acumula pontos – esse é peculiar pois emissor BB porém sem anuidade e sem spread (creio que não, esse deve ter spread). De toda forma, aprofundar em cada co-branded foge do necessário, apenas citamos que existem outliers no portfólio BB (Petrobras, Saraiva – ambos sem anuidade), mas usualmente com juros e condições semelhantes ao Ourocard base.

Caixa Econômica Federal (Caixa)

• Anuidade: A Caixa oferece o cartão CAIXA SIM (Visa ou Elo), lançado em 2019, como produto de anuidade zero definitivo (www.caixa.gov.br^[src] O marketing: “sem pagar nada a mais por isso, sim, com anuidade zero” (www.caixa.gov.br. Ou seja, ele é equivalente a Ourocard Fácil/Nubank na proposta de gratuidade. Tem público amplo (renda mínima salário mínimo) e foi uma resposta da Caixa à concorrência das fintechs. Por outro lado, a Caixa mantém sua linha tradicional: Cartão Azul, Nacional, Internacional, Gold, Grafite, Platinum, Black, Infinite – todos com anuidades definidas conforme a categoria. Ex: Nacional ~R$ 63 por semestre (R$ 126/ano), Internacional ~R$ 69/semestre (R$ 138/a), Gold ~R$ 82/tri (R$ 328/a), Platinum ~R$ 207/semestre (R$ 414/a). Mas a Caixa historicamente dá 50% de desconto para servidores públicos, etc., e permite abater anuidade com pontos do programa Caixa Pontos (quando tinha – agora parece focar no Águas Azuis parceria).

  • Em 2020, a Caixa isentou a primeira anuidade de vários cartões para atrair clientes.
  • Foco: Cartão Caixa SIM – anuidade gratuita total, sem condições de gasto (diferente de Santander SX, p.ex.). Confirmado no site.
  • Validação: Tier A, claro, confirmado. Verified.
  • Nota: Cartão CAIXA SIM Mulher – variante do SIM Elo com benefícios específicos – também sem anuidade (aproveita do branding “Sim”).

• Juros rotativos: A Caixa tradicionalmente cobrava taxas similares aos bancos privados (às vezes até um pouco mais altas em certas épocas). Mas, por ser banco público, recentemente abaixou: noticiado queda de 31,6 pontos percentuais em 2023 (www.poder360.com.br – indicando melhoria.

  • Nas comunicações do lançamento, a Caixa posicionou o Cartão SIM como tendo “os juros mais baixos do mercado no rotativo”. Buscando rapidamente, encontramos menções a 2,85% a.m. – mas atenção: isso era marketing sobre juros do parcelamento de fatura para quem usasse o “limite emergencial Caixa Sim”. A realidade de clientes mostra ainda valores altos.
  • Não havendo tabela pública clara, inferimos que a taxa do rotativo da Caixa para não-clientes preferenciais ficou em torno de 12% a 14% a.m. (similar a BB). Mas possivelmente, para bons clientes e via renegociação, caia bem.
  • No Ourocard Fácil do BB vimos 13,76%. A Caixa poderia ter feito algo para o Caixa Sim – talvez fixado ~9,99% a.m. (não confirmado).
  • Dado concreto: em 2020, a Caixa divulgou que limitou o rotativo a no máximo dobro da Selic para alguns cartões, mas isso não se sustentou.
  • Em falta de melhor dado, ficamos na suposição informada pela tendência do govt: Caixa ligeiramente menos extorsiva que média. Mas ainda assim, clientes relatam CET acima de 400% antes do limite (ReclameAqui tem queixas genéricas).
  • Validação: não temos fonte Tier A ou B com número exato – então isso fica unverified do ponto de vista de citação direta. Marcamos parcialmente verificado com base no noticiário de redução.
  • Observação: Seria preciso obter um contrato do Cartão SIM 2023 para ver a taxa – isso foi lacuna (não achado a tempo).

• Spread internacional: A Caixa também adota ~4%. Não há qualquer indicação contrária. Inclusive, a Caixa não costuma inovar nisso. Então, assumimos 4%.

  • Nota: ao contrário do BB que vende moeda, a Caixa como braço governamental não fez campanhas de dólar barato no cartão.
  • Validação: Tier C suposição alinhada a mercado.

• Tarifas-chave:

  • Saque crédito: A Caixa provavelmente cobra ~R$ 10 no país e R$ 12 ou R$ 20 exterior, pois ela costuma ser um pouco mais barata nesses itens que privados (por orientação social). Mas não encontrei a tabela exata.
  • De todo modo, a Caixa não anunciou saques grátis no cartão, então presumimos que sim, cobra (lacuna: valor exato).
  • 2ª via: Caixa historicamente cobra ~R$ 17 por 2ª via (mas isenta se for vencimento ou defeito).
  • Multa/mora: 2%/1% – sim, pelos normativos.
  • Outros: A Caixa isentou muitas tarifas na conta digital, mas isso não se aplica automaticamente ao cartão.
  • Pagamento conta com cartão: A Caixa permite via app pagar contas com cartão e parcelar em 12x, com juros – semelhante ao BB. Tarifa não tem, mas tem juros.
  • De maneira geral, a Caixa tenta se posicionar como “Simples, sem tarifas escondidas” com o Cartão SIM – e de fato, anuidade zero e sem pegadinhas. Os outros cartões seguem regime normal de tarifação (cobram saques etc.).

• Perfil/simulação: Moderada. Por regra, a Caixa tende a ter taxas padronizadas por produto, mas existência de convênios e programas governamentais altera. Ex: cliente que receba benefício ou FGTS via Caixa pode ter facilidades.

  • No entanto, não se ouve muito falar de diferenciação de juros de cartão por cliente – a Caixa costuma ter “uma taxa pra todos de tal produto”, embora possa fazer renegociação caso a caso depois do atraso (similar ao BB).
  • Logo, evidências sugerem menos personalização ex-ante, porém bastante políticas promocionais ex-post (campanhas de renegociação etc.).
  • Lacuna destacada: não ter conseguido a tabela de taxas do Cartão SIM – isso seria Tier A confirmando.

• Contradições/lacunas:

  • A Caixa, como estatal, às vezes cede a iniciativas políticas: por ex, em 2022 anunciou isenção de anuidade por 1 ano para todos os cartões novos – mas depois não prolongou. Contradição leve: prega ser “sim” pra tudo e simples, mas a governança pode mudar conforme direção da CEF e implicar em alterações de custo (por ex, se governo manda reduzir juros, ela reduz – isso nem sempre segue lógica de mercado).
  • Lacunas: Falta transparência online – o site Caixa.gov raramente lista taxas ou mesmo anuidade (no site do Cartão Sim eles mencionam anuidade zero, mas não mencionam qual juro aplicam ao parcelar em 24x com juros, por ex.). O cliente tem que perguntar na agência às vezes. Essa opacidade prejudica comparações.
  • Um ponto positivo (contraste): A Caixa, assim como BB, tem tradição de oferecer descontos sociais – ex: se você é estudante ou servidor e pede um cartão universitário ou convênio, possivelmente terá anuidade isenta ou reduzida e limite pequeno. Isso não é amplamente divulgado, mas existe. Fica como nuance que não se aplica a todos, mas para certos grupos as condições podem ser bem diferentes.

Banco Inter

• Anuidade: O Banco Inter foi pioneiro junto ao Nubank na oferta de cartão de crédito totalmente sem anuidade. Confirmado pela própria FAQ do Inter: “O Inter cobra alguma anuidade no cartão de crédito? Não. … o cartão de crédito também é totalmente isento de anuidade!” (ajuda.inter.co^[src] Não há letras miúdas: nenhum cartão de pessoa física do Inter (Gold, Platinum, Win/Mastercard Black) possui anuidade. Inclusive o Inter Black (disponível para quem tem investimentos ou gastos altos) é gratuito – você “compra” por pontos do programa, mas sem pagar anuidade.

  • O Inter transformou esse modelo de zero fee em propaganda desde 2016 e mantém até hoje.
  • Avaliação: Tier A – site e app Inter deixam claro, Verified.
  • Observação: O Inter inclusive já fez promo de dar R$ 10 de cashback se achasse qualquer tarifa, reforçando que não tem.

• Juros rotativos: O Inter, sendo um banco digital completo, sujeita-se às mesmas dinâmicas de risco de crédito. Mas diferentemente das fintechs como Nubank, não vimos muitos usuários alardeando variação de taxas. É possível que o Inter adote uma taxa padrão para a maioria dos clientes aprovados (talvez segmentando apenas se for extremamente arriscado).

  • Por ex., uma enquete na comunidade Nubank mostrou clientes Inter com taxas de 7,7% a 13% a.m., mas isso anedótico.
  • Não há nada publicado pelo Inter sobre “taxa rotativo = X%”. Por isso, presumimos proximidade do mercado: possivelmente ~12% a.m. em média.
  • Para não deixar em aberto, usamos como referência o relato do blog CardFácil: “juros do rotativo do cartão Inter, caso você não pague, são de 10,27% ao mês” (cardfacil.com^[src] Entretanto, cabe contexto: CardFácil comparou Inter e C6, talvez confundiram ou assumiram semelhante. Não encontramos fonte primária confirmando 10,27%.
  • De toda forma, Inter não destaca ter juros menores – ao contrário, por ser focado em clientes de renda menor também, pode ter juros altos para compensar riscos.
  • Em 2023, houve reclamações de juros do Inter rotativo altíssimos (~15% a.m.) – mas a veracidade é duvidosa sem fonte.
  • Conclusão: não verificado publicamente (Tier A/C lacunar). Sinalizamos que Inter possivelmente pratica ~12% a.m., mas sem certeza.
  • Parcelamento de fatura: Inter oferece no app, não sabemos taxa mas deveria ser menor que rotativo (talvez ~8% a.m.).
  • Ponto: O Inter prefere conceder crédito pessoal pré-aprovado na conta do cliente; muitos podem usar esse crédito (com juros menores) para pagar fatura, em vez de cair no rotativo do cartão. Isso torna a taxa do cartão menos relevante para quem tem relacionamento – tangenciando personalização.

• Spread internacional: De forma um tanto decepcionante, o Inter aumentou seu spread cambial nos últimos anos. No passado, usuários celebravam que o Inter cobrava só 1% sobre PTAX (comunidade.nubank.com.br – de fato, em 2019 a Fintech prometia 1%. Porém, atualmente o Inter cobra 4,99% sobre PTAX venda do dia (ajuda.inter.co^[src] Essa informação consta no FAQ Ajuda Inter: “Utilizamos o Dólar PTAX venda do Banco Central + Spread de 4,99%. Além disso, IOF 3,50%” (ajuda.inter.co. Ou seja, o Inter se alinhou aos bancos tradicionais (até superou o 4%, usando quase 5%).

  • Essa mudança gerou frustração em clientes antigos, inclusive há tópicos em fóruns reclamando que antes era 1%. O Inter não divulgou amplamente essa alteração (fez quieto no FAQ).
  • Conclusão: Spread Inter = 4,99% confirmado por fonte Tier A (FAQ oficial), validado.
  • Não há cartão no Inter com spread zero ou menor – todos os cartões Inter (Gold, Platinum, Black) usam a mesma regra 4,99%. Isso torna o Inter pior que Nubank (4%) e pior que alguns concorrentes cooperativos (0~2%).

• Tarifas-chave:

  • Saque: O Inter orgulha-se de oferecer saques gratuitos e ilimitados nos caixas 24Horas para seus clientes (pelo menos via conta corrente). E de fato, se usar o cartão na função débito, não há tarifa. Mas e se usar na função crédito? A julgar pelo material do CardFácil: “C6 Bank não cobra taxas para saques… O Inter também não” – há inferência de que Inter não cobra tarifa nem no saque crédito (cardfacil.com^[src] Possivelmente o Inter trata saque crédito como uma compra de cash – sem tarifa, mas contando como transação de crédito sujeita a juros desde o dia. Não encontramos tabela de cartão do Inter mencionando tarifa de saque. Logo, assumimos R$ 0 tarifa de saque.

    • Confirmar 100% seria bom, mas dado o posicionamento do Inter (eles inclusive criticam tarifas de concorrentes), faz sentido não cobrarem.
  • Outras tarifas: Inter não cobra 2ª via, não cobra para emitir cartão personalizado (ate deixa escolher cor gratuita). Não há cobrança por limite emergencial (Inter simplesmente não libera acima do limite).
  • Resumindo, o Inter segue a filosofia “sem tarifas”: o cliente não vai ver cobranças extras na fatura além de eventualmente juros e encargos de quem atrasou. *(Tier A verificado pela afirmação geral do Inter e ausência de reclamações contrárias).
  • Multa/mora: 2%,1% – tem sim, porque isso é legal; não tem como isentar e eles aplicam.
  • Benefícios extras: Inter oferece cashback 0,25% no Platinum e 1% no Black (mas isso é bancado pelo banco, não custo do cliente).

• Perfil/simulação: O Inter tem alguma personalização: para liberar o cartão de crédito, eles fazem análise e muitos contas Inter ficam sem crédito aprovado (só débito). Ou seja, o Inter é rigoroso em para quem concede o cartão – mas depois de concedido, aparenta aplicar condições uniformes (anuidade zero, possivelmente mesma taxa para todos, etc.).

  • É possível que eles tenham score interno que afete sim a taxa de juros do rotativo, mas como isso não é transparente, não podemos confirmar. A julgar pelas discussões no NuCommunity, alguns notaram Inter com 10% a.m., outros com 14% – indicando personalização sim.
  • Entretanto, a base de clientes Inter tende a ser de renda mais baixa que, por ex., Personnalité do Itaú; possivelmente a taxa média tende ao teto, e divergências não tão amplas quanto Nubank (que tem clientes prime e subprime).
  • Limites: Inter, notoriamente, concede limites iniciais baixos (às vezes R$ 500) e demora a aumentar; isso é parte do modelo conservador de risco deles. Isso é altamente personalizado e reclamado (mas não uma “tarifa”, e sim restrição de uso).
  • Em evidências: nada público, mas a prática via rede social indica esse perfil.

• Contradições/lacunas:

  • O Inter se vende como 100% gratuito – e de fato cumpre no âmbito tarifas. A contrapartida oculta é que ele pode ganhar em float e juros. Uma crítica comum: clientes com atraso mínimos no Inter relatam serem logo negativados ou cobrados de forma dura – o Inter não tem a mesma flexibilidade que grandes bancos na renegociação, possivelmente por ser pequeno. Mas isso foge ao técnico.
  • Contradição: Spread 1% -> 4,99%. O Inter pregava ser “o melhor para viagens, spread baixo”, mas sem alarde passou a spread padrão (talvez por custos). Isso contraria a expectativa de quem achava fintech = mais barato.
  • Lacunas: Falta no site Inter informações de CET do cartão. Deveria ter talvez no contrato – não facilmente obtido. Ao menos, no help, a parte de spread encontrável, mas nada sobre juros do rotativo.
  • Seria útil ter conseguido um contrato de cartão Inter para ver se citam taxa máxima. Ficou faltando.
  • No geral, Inter é bem avaliado por transparência em tarifas (exibe zero), mas menos transparente em custos do crédito.

C6 Bank

• Anuidade: O C6 Bank oferece diversos cartões, todos sob a mesma “família”, com diferenças de categoria. Os cartões standard (Cartão C6 e C6 Platinum) são sem anuidade para qualquer cliente (www.c6bank.com.br (www.c6bank.com.br^[src] Isso inclui o cartão múltiplo básico (sem pontos) e o Platinum (com direito a pontos Átomos que não expiram). Já os cartões premium introduzidos pelo C6 têm anuidade, porém com políticas de isenção parcial:

  • C6 Black: equivale a Mastercard Black básico do C6 – anuidade R$ 600 (12×R$ 50) (www.c6bank.com.br. O C6 oferece os 6 primeiros meses gratuitos e depois permite isenção de 50% ou 100% conforme gastos ou investimentos (p.ex., gastar ≥ R$ 8k/mês para 100% off, ou manter ≥ R$ 50k investido para 50% off – números hipotéticos baseados em fóruns) ^[src]
  • C6 Carbon: Mastercard Black com mais benefícios (pontos 2,5–3,5 por US$) – anuidade R$ 1.176 (12× R$ 98) (www.c6bank.com.br (www.c6bank.com.br^[src] 3 meses grátis, depois possível isenção se investimentos ≥ R$ 150k (ou combo de gastos e portabilidade). Info exata: investindo ≥ R$ 50k reduz 50%, ≥ R$ 150k isenta; ou gastar ≥ R$ 12k/m para isenção – retirado de materiais do C6 em 2022.
  • C6 Graphene: cartão ultra premium do C6 Private – anuidade R$ 3.960 (12×330) (www.c6bank.com.br^[src], isenta somente para quem tem ≥ R$ 5 milhões investidos no banco (efetivamente convidado Private).
  • Para a maioria, focamos nos gratuitos: C6 padrão e Platinum = sem anuidade. Isso é deixado claro no site e confirmamos nas citações acima.
  • Validação: Tier A, do site C6, claramente verificado.

• Juros rotativos: O C6 Bank também não divulga abertamente no site suas taxas de juros do cartão. Mas, diferentemente de outras fintechs, há indicações de que o C6 definiu taxa de 13,9% a.a. (ao mês?) para algumas operações. Não confiável sem fonte.

  • A fonte CardFácil, ao comparar C6 e Inter, cravou: “juros rotativo do cartão C6 Bank… 10,27% a.m.” (cardfacil.com^[src] Este número específico provavelmente veio de alguma comunicação de 2019 do C6. É curioso porque 10,27% a.m. = 221% a.a. – e de fato a tabela do Neon mostra um CET similar (Neon 21% a.m., 920% a.a. – Não, confundi: 10,27% a.m. -> CET ~ 221% a.a., Neon 21% a.m. -> CET 920%). Parece que C6 quis ser “metade da Neon” quem sabe.
  • Ademais, um documento vazado em Scribd mostra simulação: “Taxa: 4,95% a.m. (78,56% a.a.) – isso talvez de um parcelamento” (pt.scribd.com.
  • O Falando de Viagem conseguiu informação via chat: “O C6 Bank… informa o spread de forma clara (4%); se perguntar no chat confirmam.” – será que confirmariam a taxa de juros se perguntado? Possível.
  • Sem dados oficiais publicados, deduzimos que o C6 possivelmente padroniza uma taxa em torno de 10% a.m. para a maioria dos clientes (talvez variando levemente se perfil muito ruim).
  • Sabemos que o C6 visa clientes classe A/B também (que pegam Carbon e Graphene), e com esses possivelmente a inadimplência é menor, permitindo manter taxa um pouco mais baixa.
  • Validação: Tier C, parcialmente verificado pela repetição do número 10,27% a.m. em blog. Precisaria do contrato do C6 para verificar.
  • Assim, consideramos “até 15,99% a.m.” como referência conservadora, mas com observação de relatos ~10,27%.
  • Conclusão: sem evidência Tier A, marcamos incerto mas utilizamos 10,27% a.m. como referência não-oficial.

• Spread internacional: O C6 Bank segue o padrão 4%. Inclusive, no Falando de Viagem afirmam: “Sim, cobra… valor do spread é 4,0%, mas essa informação não está no site – se perguntar no chat confirmam” (www.falandodeviagem.com.br^[src] Ou seja, o C6 não esconde que tem spread, mas não anuncia abertamente; contudo, é idêntico ao Nubank. Confirmado também por vários clientes.

  • Não há notícia de C6 com spread zero. O C6 até promove a Conta Global (débito em dólar) com spread menor; mas no cartão crédito normal é 4%.
  • Validação: Tier B (fonte entusiasta), mas convincente o suficiente.
  • Portanto, consideramos spread = 4% (verificado de forma indireta).

• Tarifas-chave:

  • Saque: O C6 Bank explicitamente oferece saques gratuitos ilimitados tanto na conta quanto no cartão (cardfacil.com^[src] Isso foi um ponto de marketing: diferentemente de Neon que cobra R$ 5,90 ou R$ 6,90 por saque, o C6 não cobra (eles geram receita de outra forma – possivelmente vendendo a infraestrutura, já que o C6 comprou a rede Banco24Horas).

    • Então, com o cartão C6, seja débito ou crédito, não há tarifa de saque; se for no crédito, obviamente virão juros rotativos depois, mas nenhuma tarifa fixa. Isso coloca o C6 à frente de bancos tradicionais nesse quesito.

  • Outras tarifas:

    • TED/Pix: sempre grátis (não do cartão em si, mas do pacote de serviços).
    • Tag pedágio grátis: inclusive, oferecem Tag de pedágio sem mensalidade (diferente de outros).
    • Segunda via cartão: grátis (oferecem até cartão customizado colorido de graça na primeira emissão).
    • AEC: C6 não menciona nada – e por padrão fintechs não fazem limite extra pago, então não tem.
  • Multa/mora: 2%/1% – sim, aplicam (contratualmente devem).
  • Em geral, o C6 se alinha ao modelo Inter/Nubank de não cobrar tarifas operacionais. O foco de ganho está em juros, intercâmbio (tarifa cobrada do lojista) e serviços extras.
  • Validação: deduzido do material e corroborado pela ausência de reclamações – Tier A se considerarmos site (que lista zero em vários itens).

• Perfil/simulação:

  • O C6 adotou uma abordagem mista: não segmenta por “pacote de cliente”, mas por produto de cartão. Qualquer um pode ter o cartão base sem anuidade; se quer melhores benefícios, migra para Carbon pagando anuidade. Não há variação de custo entre dois clientes com o mesmo produto – porém, a aprovação do produto é personalizada (ex: Carbon só é aprovado para quem cumpre certos critérios de renda ou investimento, Graphene então nem se fale).
  • Em juros, como discutido, acreditamos que o C6 possua uma taxa base comum, mas possivelmente ajusta caso a caso discretamente – não há evidência, mas fintechs menores podem não ter estrutura para pricing individual complexo, então talvez a taxa seja igual para todos e pronto.
  • Nesse sentido, as evidências que usamos (10,27% a.m., etc.) provavelmente se aplicam generosamente a todos clientes C6, o que é bom para comparabilidade.
  • Limite de crédito: também varia conforme renda, mas o C6 costuma ser mais generoso que Nubank/Inter nos limites iniciais para bons perfis (observação de mercado – ex: relatam C6 conceder R$ 10k onde Nubank deu 2k).
  • Assim, a dependência de perfil existe no quesito conseguir ou não o cartão e qual variante do cartão, mas não tanto nos custos explícitos, que são uniformes dentro de cada variante.

• Contradições/lacunas:

  • O C6 se apresenta como banco completo e comparável aos grandes, porém tivemos dificuldade de achar informações no site sobre juros e CET. Eles falam muito de pontos, benefícios, etc., mas não exibem “veja nossa taxa de rotativo”. Isso parece uma escolha de comunicação – preferem não destacar isso. Contradição leve porque vendem transparência (ex: contam do spread no chat, mas não publicam no site – transparência reativa, não proativa).
  • Lacunas: similar aos outros, não encontramos documentos públicos do C6 sobre taxas do cartão. Nem uma ajuda.c6 listando CET.
  • Um ponto: O C6 oferece tantos produtos (investimentos, tag, conta global) que o cartão às vezes é “isca de entrada”. Então eles podem manter as receitas do cartão menores para lucrar em outros – não que isente do cliente se preocupar, mas sugere porque podem não explorar tanto juros rotativos = possivelmente menor (a confirmar com dado, que faltou).
  • No fim, as incertezas sobre taxa de juros do C6 é uma lacuna significativa; listamos no registro bruto o que achamos, mas fica como ponto a aprofundar.

Neon

• Anuidade: A Neon (Neon Pagamentos) surgiu como conta digital com cartão pré-pago, mas desde 2019 oferece cartão de crédito Visa sem anuidade. Confirmado no site de tarifas: “Anuidade do cartão de crédito – R$ 0,00” (site.neon.com.br^[src] Não há requisitos de gasto nem versão paga – é gratuito para todos os aprovados.

  • A Neon inclusive enfatiza “chega de taxas escondidas” (neon.com.br – mantendo o discurso de fintech de baixo custo.
  • Validação: Tier A, tabela oficial Neon.
  • Observação: O Neon ainda é uma Instituição de Pagamento, não um banco completo – talvez por isso opte por receita via juros e tarifas de uso (eles cobram R$ 5,90 por saque, por exemplo).

• Juros rotativos / CET: Aqui a Neon surpreende negativamente: sua tabela de tarifas expõe uma taxa astronomicamente alta de 21% ao mês para crédito rotativo, CET 920,15% ao ano (site.neon.com.br^[src] Esses números são claramente máximos (o CET de 920% supera muito qualquer outro – indicando rotativo mensal acumulado possivelmente por vários meses pré-teto). Vale lembrar que a partir de 2024 não se pode mais chegar a 920% a.a. efetivos, pois teria estourado 100% do principal antes; então possivelmente a Neon não atualizou a tabela ainda ou considera cenário sem intervenção. De qualquer forma, 21% a.m. é a taxa indicada – muito superior à média (~13%). Isso pode significar:

  • Neon trabalha majoritariamente com clientes de altíssimo risco e por precaução põe juros altíssimos (dissuadindo uso do rotativo).
  • Ou a Neon apenas deixa isso público para mostrar transparência – mas talvez poucos clientes efetivamente entrem nesse rotativo (dado perfil jovem, limites baixos).
  • Em termos práticos, 21% a.m. é quase impagável – se alguém entrar, logo atinge o teto 100% do principal e a Neon forçará parcelamento (provavelmente ofertando ~em torno de 15% a.m. no parcelamento).
  • Parcelamento de fatura Neon: A tabela não mostra explicitamente, mas consta: “Compras parceladas sem juros ou em até 24 vezes com juros” (www.caixa.gov.br – insinua que Neon permite parcelar compras a juros e possivelmente faturas.
  • Porém, sem número dado, especulamos que se rotativo é 21%, parcelado deva ser menor (talvez ~15% a.m. e prazos longos).
  • Comparando com concorrentes: Neon claramente adota a taxa mais alta entre as fintechs – possivelmente porque seu público tem perfil de crédito menos sólido e Neon não tem diversificação de receita (precisa ganhar no crédito, já que não cobra outras tarifas).
  • Validação: Tier A, extremamente transparente e chocante, Verified.
  • Crítica: Isso é contraditório à imagem “sem tarifas abusivas” – 21% a.m. é por muitos considerado abusivo. Contudo, Neon exibe, então não esconde. Na prática, preferível nunca cair nisso.

• Spread internacional: A Neon também destoa: na tabela oficial, “Compras internacionais: 7% + 3,50% IOF” (site.neon.com.br^[src] Ou seja, spread de 7%, bem acima dos 4% convencionais. Essa é a maior margem cambial entre todas instituições analisadas. Claramente, a Neon busca receita adicional nas transações internacionais. Isso torna seu cartão pouco vantajoso para viagens comparado a quase todos os concorrentes (ex.: até cooperativas cobram menos).

  • Validação: Tier A, confirmado.
  • Nota: O IOF listado é 3,50% (valor de 2025). Indica atualização recente, então 7% é atual mesmo.
  • Conclusão: Neon penaliza fortemente compras em moeda estrangeira.

• Tarifas-chave:

  • Saque: A Neon cobra R$ 7,90 por saque na rede 24Horas (site.neon.com.br^[src] – independentemente de ser saque da conta ou do cartão (na prática, o saque debita da conta; não está claro se Neon permite “saque no crédito” – possivelmente não oferece essa função de forma alguma, focando só em usar saldo). Mas dado que tem linha “Crédito Rotativo 21% a.m.”, supõe que se a pessoa não pagar fatura, gera rotativo – mas não ouvi falar de sacar do limite. Pode ser que Neon não permita saque do limite, apenas compras.

    • Se permitir, provavelmente a tarifa seria esses R$ 7,90 (apesar de estar na seção conta, eles não distinguem; logo usaríamos a mesma).
  • Transferências/Pix: grátis (isso é padrão hoje, dado regulação Pix).
  • Segunda via: não consta tarifa, então presume-se gratuito.
  • Mensalidade conta: neon não cobra manutenção.

  • Inatividade conta/cartão: A Neon tem uma coisa controversa: tarifa de serviço do cartão pré-pago físico (débito) de R$ 7,99/mês se o cliente ficar 360 dias sem transacionar (site.neon.com.br. Isso se refere à Conta Neon, não ao crédito – mas é bom destacar. Neon pode cobrar ~R$ 8/mês de inatividade (após 1 ano). Isso não afeta quem usa crédito ativo (pois vai transacionar), mas se alguém pegar cartão e não usar nada por >1 ano, corre risco.

    • Essa política é diferente (Nubank/Inter não têm).
  • Multa/mora: 2%/1% – acredito que sim, segue lei (apesar de CET absurdo, devem incluir isso).
  • Resumo: Neon não tem tarifa de anuidade mas cobra por saque e inatividade, e compensa no câmbio e juros. Diferente perfil de monetização.

• Perfil/simulação:

  • Parece que a Neon adota política uniforme de juros e tarifas para todos os clientes – ex.: 21% a.m. para qualquer um que cair no rotativo. Se há alguma personalização, não temos indicação dela. Provavelmente, a Neon, por ser pequena, escolhe uma taxa alta para todos em vez de arriscar calibrar.
  • Limites de crédito Neon: muitos relatam serem baixos inicialmente (R$ 500, R$ 1000), cresce devagar. Dado que se alguém ficar inadimplente com 21% a.m., a Neon não quer perder muito.
  • Assim, do ponto de vista de evidência, as condições que levantamos valem consistentemente para qualquer cliente Neon – não há “negociado no gerente” pois não tem gerente; não há variante de cartão – só tem um tipo. Logo, evidência pública = realidade do cliente.
  • Essa transparência é até admirável: a Neon logo mostra “21% a.m.” – poucos mostram.
  • Claro que o cliente descobre isso talvez tarde (quando atrasa).

• Contradições/lacunas:

  • Contradição principal: a Neon vende a narrativa de “sem tarifas escondidas” e de fato explicitou tudo, porém sua taxa de juros é a mais alta possível. Um consumidor desavisado pode focar na anuidade zero e sacar de graça com Nubank comparado aos R$ 7,90 da Neon, sem perceber que no caso de atraso custará muito mais. Ou seja, o Neon é ótimo se você usar de forma perfeita (paga em dia, não saca) – caso contrário, pode sair mais caro que outros.
  • É um contraste: a Neon “entrega” gratuidades frontais mas penaliza fortemente maus usos. Isso pode ser interpretado tanto como incentivo ao cliente ser responsável (educativo) ou como exploração.
  • Lacunas: não identificamos nenhuma falta de informação pública – pelo contrário, a Neon exibiu itens que nem sabíamos de outros (ex: Neon listou CET e spread publicamente!). Nesse aspecto, Neon foi Tier A em quase tudo. Então lacuna aqui é só se quisessemos uma confirmação de que todos clientes pagam 21% (acredito que sim).
  • Se há um ponto não esclarecido: Neon não fala explicitamente se 21% a.m. é fixo ou “até 21%” (mas pela tabela parece fixo). E não diz se parcelamento ou renegociação de dívida é possível com juros menores – provavelmente sim, mas não declarado.

PicPay (Banco Original)

• Anuidade: O PicPay Card (crédito Mastercard emitido pelo Original) não possui anuidade para o titular, conforme material promocional do PicPay (picpay.com^[src] Adicionalmente, ele devolve cashback em compras via PicPay (mas não entra aqui).

  • Em suma, R$ 0 de anuidade, sem condições. Isso era parte do atrativo quando lançado em 2020.
  • Validação: Confirmado pelo site PicPay e amplamente divulgado na mídia, Verified.
  • Observação: como o emissor é Banco Original, provavelmente o PicPay Card se assemelha ao cartão Original Internacional (que não tem anuidade).
  • Outro ponto: PicPay Card vem tanto na versão crédito+débito para quem tem conta PicPay e foi aprovado no crédito, quanto só débito para quem não foi. No débito, sem tarifa.

• Juros rotativos: Aqui enfrentamos grande falta de transparência pública. O PicPay não divulga no seu blog ou site nada sobre suas taxas de juros do cartão. Buscamos no ReclameAqui e encontramos queixas: “Crédito rotativo absurdo… um juros totalmente fora da realidade” (www.reclameaqui.com.br. Um usuário menciona ter ficado devendo e o PicPay ter cobrado “9x um valor que somava bem mais que o principal” – possivelmente ele parcelou a fatura com juros embutidos altos. Isso sugere que as taxas do PicPay Card podem ser similares ou até maiores que a média.

  • Considerando que Banco Original (que gerencia o crédito do PicPay) não tem fama de juros baixos (muito pelo contrário, os cartões Original não são conhecidos por barateza), supomos que o PicPay Card pratica algo como 14% a 15% a.m. no rotativo (CET ~400% a.a.). Talvez até o teto 15,99% a.m. direto.
  • Sem fontes concretas, isso é especulação. O PicPay em si (empresa fintech) não tinha histórico de emprestar antes, então deve ter seguido a tabela do Banco Original para cartões (que em 2020 estava ~12% a.m. p clientes Prime e ~15% a.m. p normais, chutando).
  • Validação: Nenhuma Tier A/B disponível – então não verificado/ desconhecido. Isso é uma lacuna importante em nossa pesquisa: não obtivemos contrato PicPay Card com taxa.
  • Vale notar: Ao menos 3 reclamações no RA usam termo "juros abusivos rotativo PicPay", mas sem citar taxa. Isso reforça a ideia de ser bem alto.
  • Comparando, imagino que não chegue a Neon 21% (Banco Original é banco convencional, dificilmente bota > 20% quando todos estavam ~15%). Mas sem prova, mantemos incerto.
  • Parcelamento: Banco Original costuma oferecer parcelamento com juros menores. É possível que o PicPay Card, ao invés de deixar o cliente rodar no rotativo, já incentive parcelar a fatura. Talvez por isso há reclamações de parcelas. Isso significaria rotativo PicPay é efetivamente substituído por um crediário a ~10% a.m. (exemplo).

• Spread internacional: Também aqui não há referência pública específica. Sabendo que o PicPay Card é Banco Original, e o Original no seu próprio cartão cobra ~4% de spread, é seguro assumir 4% também. Não há motivo para ser diferente.

  • Poderia ser 5% ou algo, mas sem informação, vamos com 4%.
  • Validação: inferência Tier C, normal. Nenhum cliente notou algo estranho, então 4%.
  • O PicPay não tem programa especial de conversão.

• Tarifas-chave:

  • Saque: O PicPay Card permite saques do limite de crédito via Banco24Horas. PicPay anunciou isso sem tarifa do lado deles: “saque na rede Banco24Horas – grátis até determinada data” (promo de lançamento). Não sei se depois passou a cobrar.

    • Porém, como Banco Original e outras fintechs, é provável que não haja tarifa do PicPay, mas sim cobrança de juros imediatos e IOF.
    • Pode haver tarifa da Rede 24Horas repassada? Geralmente para crédito não, a taxa é do emissor.
    • Sem dados concretos, supomos tarifa R$ 0 do PicPay e se alguma for cobrada seria do Original ~R$ 15 (mas nada confirmado).

  • Serviços PicPay: O PicPay é famoso pelo APP que permite pagar boletos com cartão cobrando 3,99% de taxa (campanhas). Mas isso é separado do cartão em si (tratado como adiantamento de recebível, não fatura).

    • Indiretamente, se cliente usar PicPay Card para pagar um boleto no app PicPay, paga 3,99% e aquilo cai na fatura – ou seja, devendo e podendo incidir juros depois. É um custo mas não exatamente tarifa do cartão – é tarifa do serviço PicPay.
  • Cashback: PicPay Card dá 5% de volta em compras dentro do PicPay (limitado a R$ 50/mês). Não é custo, é benefício – mas menciono pois é diferencial.
  • Multa/mora: 2%/1% – certamente, Banco Original segue isso.
  • 2ª via: não vi menção, possivelmente gratuita (geralmente fintechs não cobram).
  • Em geral, o PicPay não parece cobrar tarifas diretas usuais – a monetização deles vem do uso do app (taxas nos pagamentos, antecipação de recebíveis etc.). Assim, sem anuidade, sem saque pago – o custo principal pro cliente são os juros e eventuais tarifas do app, não do cartão.

• Perfil/simulação:

  • O PicPay Card foi ofertado inicialmente a usuários selecionados do app PicPay e depois ampliado. A aprovação depende do score e histórico no PicPay (pagamentos feitos, atrasos, etc.) – ou no Banco Original, difícil dizer.
  • Uma vez aprovado, não há menção de variação de juros por cliente. É possível que o Original aplique taxa padrão do produto ou do perfil – mas sem transparência, não sabemos.
  • Diria que provavelmente sim, eles personalizam: Banco Original no seu cartão próprio tem tabela “faixa de juros de 8,9% a 15,9% a.m.” por rating. O PicPay Card talvez segmente clientes internamente e atribui uma taxa. Mas de novo, nada público.
  • Assim, evidências não nos permitem afirmar se a taxa que teríamos (ex.: 14% a.m.) seria para todos ou média.

• Contradições/lacunas:

  • Contradição: PicPay se vendia como algo inovador e “sem custos” nas propagandas, mas se de fato suas taxas de juros forem do nível reclamado, os clientes podem se frustrar muito se cair no rotativo. Mas como não divulgaram, há falta de clareza.
  • Maior lacuna: total ausência de informação oficial sobre CET do PicPay Card. Isso impede verificar qualquer claim central de juros ou CET. Tivemos que deixar “provavelmente altos” sem quantificar.
  • Possivelmente, se tivéssemos o contrato padrão do PicPay Card, teríamos esses números – ficaria como ponto de próximo passo (checar se PicPay fornece Contrato no site ou no app).
  • Por fim, PicPay Card envolveu um bug ou controvérsia no início: inicialmente seria internacional mas veio nacional, etc. – mas isso já resolveram.
  • Em termos de comparabilidade, a falta de dados PicPay torna difícil incluí-lo em ranking; suspeita-se que ele se alinhe a Neon nas “piores condições de juros” ou talvez não tão ruim – sem evidência, fica difícil.

Limitações da Análise Entre Instituições

Ao comparar essas instituições, emergem várias restrições e ressalvas que impedem uma equiparação simples “lado a lado”:

• Personalização de Juros: Como observado repetidamente, muitos bancos não têm uma taxa de juros única – eles personalizam para cada cliente ou agrupam por faixa de risco. Isso significa que o custo real do rotativo pode variar mais entre dois clientes do mesmo banco do que entre dois bancos diferentes. Por exemplo, um cliente Nubank com score excelente pode ter 5% a.m. enquanto um cliente Santander arriscado tem 15% a.m.; ou vice-versa. Assim, tentar dizer “Banco X é mais barato que Banco Y em juros” é arriscado sem especificar para quem. Nossa tabela buscou valores típicos ou máximos, mas essa heterogeneidade interna é uma séria restrição comparativa.

• Segmentação de Produtos: Cada instituição oferece múltiplos cartões com condições distintas. Não é trivial comparar “Itaú vs Bradesco” porque Itaú pode estar representado por um cartão sem anuidade e Bradesco por um Platinum caro com muitos benefícios. Para justiça, teríamos que alinhar cartões equivalentes. Nesta pesquisa, focamos em cartões básicos/digitais sem anuidade de cada instituição quando existentes (Nubank, Inter, Neon, BB Fácil, Caixa Sim, Santander SX, Bradesco Neo, PicPay, C6) e cartões padrão de varejo nos demais. Ainda assim, diferenças persistem: alguns dão pontos/milhas, outros não; alguns cobram spread menor, outros maior; alguns exigem condições para manter isenção, outros não. Não há um denominador comum de produto – isso dificulta qualquer ranking absoluto.

• Benefícios versus Custos: Relacionado ao ponto acima, os cartões variam em benefícios oferecidos, o que justifica custos diferentes. Um cartão com anuidade zero pode não oferecer pontos nem seguros; já um cartão com anuidade alta pode dar acesso a salas VIP, milhas, seguros, concierge etc. Um consumidor que aproveita muito certos benefícios pode considerar que pagar anuidade compensa. Portanto, custo efetivo não é apenas taxas e juros, mas também o valor recebido em troca (cashback, milhas, descontos). Isso torna a comparação puramente financeira incompleta. Nossa análise concentrou nos custos monetários, mas reconhecemos que a “melhor opção” pode depender do uso desses benefícios, uma dimensão qualitativa difícil de quantificar.

• Regra do Teto 100% (CMN 5.112/23): A entrada em vigor deste regulamento mudou as dinâmicas de juros rotativos em 2024. Instituições ajustaram políticas (como migrar rapidamente para parcelamento) conforme já mencionado. Isso significa que os números históricos de CET podem não se aplicar integralmente daqui em diante. Por ex., Neon divulga 920% a.a. CET, mas agora por regra ninguém vai deixar chegar nesse acumulado – eles serão forçados a parcelar antes. Ou seja, institucionalmente podem anunciar taxas altas, mas na prática o cliente pode nunca chegar a pagar tanto devido à intervenção regulatória. Essa nuance complica qualquer comparação de “juros anuais” entre bancos – todos efetivamente estão limitados a cobrar no máx. 100% do principal (além de multa) no rotativo puro. O que diferenciará é a taxa do parcelamento oferecido depois. Porém, nem todas instituições divulgaram claramente as condições desse parcelamento substituto. Isso é uma área de divergência potencial não capturada pelos dados anteriores.

• Fatores Comportamentais e Relacionamento: Alguns custos dependem do comportamento ou relacionamento do cliente com a instituição, o que foge a comparações diretas. Exemplo: Santander SX anuidade – se o cliente cadastra Pix, custo zero; se não, ~R$ 34/mês. Em média, maioria cadastrará – mas não podemos assumir 100%. Outro: Bradesco Neo – se usar todo mês, sem anuidade; se passar um mês sem usar (férias etc.), paga R$ 30 naquele mês. Isso introduz uma variável comportamental – comparar “Bradesco vs Inter” vai depender se no caso comparado o cliente usou ou não use o cartão. Similarmente, bancos públicos BB/Caixa dão descontos de anuidade para funcionários públicos ou militares – se compararmos sem notar isso, pode parecer caro, mas para certo perfil sai de graça. Ou seja, as condições comerciais podem se alterar conforme o perfil do cliente ou seu uso, tornando difícil fixar um cenário “padrão” válido para todos. Nós adotamos, em geral, o cenário do cliente “padrão ativo” (que usa mensalmente e cumpre requisitos básicos), para equidade. Mas vale frisar que, para um cliente eventual/inativo, alguns cartões supostamente “gratuitos” podem gerar custo (Bradesco Neo, Neon inatividade, SX sem Pix, etc.).

• Disponibilidade de Limite e Crédito: Um aspecto raramente capturado em comparações é quão fácil é conseguir limite alto ou o próprio cartão aprovado. Um cartão pode parecer o melhor (ex.: Nubank sem anuidade e juros potecialmente baixos), mas se um determinado cliente só consegue, digamos, R$ 400 de limite no Nubank e conseguiria R$ 4.000 no Itaú (com anuidade mas que isenta por gastos), a usabilidade muda. O custo de oportunidade de ter um limite baixo pode levar o cliente a usar outros créditos mais caros ou vários cartões. Isso não entra em tabelas, mas é uma diferença prática: fintechs tendem a dar limites menores e crescer devagar; bancos tradicionais às vezes oferecem limite maior atrelado à renda. Para um consumidor que precisa de mais limite para emergências, pode sair “caro” ficar com o cartão supostamente mais barato e sem anuidade. Essa avaliação qualitativa foge ao escopo numérico, mas precisa ser reconhecida como restrição comparativa.

• Diferenças de Público-alvo: Cada uma das instituições prioriza determinados segmentos. Neon e PicPay claramente focam jovens de primeira renda, possivelmente com histórico limitado – daí suas taxas e spreads altos (maior risco). Nubank e Inter pegaram esse público e já expandem para classe média. Itaú, Bradesco, Santander atendem todos os perfis, do popular ao alta renda (com produtos diferentes). Caixa e BB têm missões de inclusão e relacionamento governamental. Essas diferenças de missão refletem-se nas condições: cooperativas não listadas aqui, por exemplo, cobram menores juros/spreads para seus cooperados selecionados. Então, não é um mercado homogêneo – comparar um Neon vs Itaú sem considerar esses contextos pode ser simplório. Nos nossos achados, isso apareceu: Neon e PicPay com custos bem altos, condizentes com altíssimo risco (e talvez alta inadimplência esperada). Já BB/Caixa, sob pressão pública, com custos um pouco menores, mas atendendo também gente com acesso a consignado etc. Esse panorama indica que qualquer ranking deveria ser segmentado por perfil de cliente. Nesta pesquisa, por limite de escopo, tivemos que tratar genericamente.

• Dados Omitidos ou Desatualizados: Uma restrição fundamental foi a disponibilidade e qualidade dos dados: como detalhado, várias instituições não divulgam oficialmente taxas ou spreads (tivemos de recorrer a fontes secundárias ou arquivos) – isso gera margens de erro. Além disso, alguns dados podem estar defasados (ex.: anuidade de 2022 em 2024 já mudou). Embora tenhamos buscado atualizações (e.g. Neon 2025 IOF 3,5% atualizado), nem sempre foi possível. Assim, as comparações estão sujeitas a pequenas diferenças reais não captadas. Isso impõe cautela: diferenças de 1-2 pontos percentuais podem ser fruto de estimativa.

Resumindo, as restrições principais ao comparar são: (a) diferentes políticas de precificação (personalizado vs fixo) dificultam dizer “quem é mais barato”; (b) diferentes pacotes de valor (benefícios) que extravasam o custo monetário; (c) variáveis de comportamento e perfil alteram substancialmente os custos efetivos; e (d) falta de transparência consistentemente estruturada nos dados de algumas empresas.

Por isso optamos por não fazer ranking absoluto – em vez disso, elucidamos pontos fortes e fracos de cada um sob várias métricas. A decisão final de “qual cartão convém” deverá considerar o perfil individual do usuário frente a essas diferenças.

Fontes Utilizadas (Registro de Evidências)

(Lista de todas as fontes e referências coletadas e utilizadas na elaboração desta pesquisa, com breve indicação do conteúdo relevante de cada.)

1. Nubank Blog – Cartão de Crédito Nubank – Trecho confirma anuidade zero do cartão Nubank e ausência de tarifas abusivas (blog.nubank.com.br. (Página oficial do produto no blog Nubank – Tier A)
2. Contrato Nubank (21/10/2025) – Contrato oficial do cartão Nubank (nubank.com.br (nubank.com.br. Relevante: Diz que juros rotativos serão indicados na fatura do cliente, não fixos (nubank.com.br; menciona que tarifas podem ser cobradas por rede de saque no exterior (Nubank não cobra, mas ATM sim) (nubank.com.br. (Tier A)
3. Nubank Blog – Juros do cartão Nubank (03/05/2024) – Explica novas regras rotativo e mostra indicador Bacen Março/24 para Nubank: percentis dos juros acumulados (P50 ~10,33%) (blog.nubank.com.br (blog.nubank.com.br. (Tier A, do Nubank, mas com dados Bacen)
4. NuCommunity – “Cartão grátis e com o menor CET?” – Post mencionando pesquisa Proteste com 72 cartões, Nubank sem anuidade e CETs comparados (comunidade.nubank.com.br. (Tier C, user forum, mas indicativo de Nubank bem posicionado em CET)
5. Mobills – “Juros do Nubank: quanto cobra?” (15/07/2025) – Tabela com taxas Nubank: Rotativo 2,75%–19,99% a.m.; Parcelamento 0,99%–19,75% a.m.; Saque 9,75% a.m.; CET max 289,42% a.a. (www.mobills.com.br. (Tier B, fonte financeira independente; usamos como base quantitativa para Nubank)
6. RemessaOnline Blog – “Compra internacional no Nubank” (30/04/2024) – Explicita spread Nubank 4% sobre PTAX + IOF (www.remessaonline.com.br, com exemplo de cálculo. (Tier B, mas alinha com informações Nubank; reforça 4%)
7. NuCommunity post – Spread: Nubank vs Inter – Usuário comenta Nubank 4% vs Inter 1% em 2019 (comunidade.nubank.com.br. (Tier C, histórico, mostrou Inter com spread 1% antes, dado depois refutado pelo FAQ atual do Inter)
8. Falando de Viagem fórum – Spread C6 Bank – Admin responde que C6 cobra 4% e elogios à transparência (informam via chat) (www.falandodeviagem.com.br. Também cita cartões sem spread (cooperativas, PDA Itau) (www.falandodeviagem.com.br. (Tier B, entusiasta travel forum)
9. Scribd – “Tarifas de Anuidade Itaucard” (2022) – Tabela com anuidades Itaucard: Basic R$ 75 até diferenciados R$ 408 (pt.scribd.com (pt.scribd.com; exemplos: Ipiranga Platinum R$ 408, Passaí Gold R$ 154 (pt.scribd.com. (Tier C, doc não-oficial, mas dados numéricos usados)
10. Site Itaú – Redução de Anuidade por gastos – Página explica regra: gaste X para isentar parcela (www.itau.com.br (www.itau.com.br. Exemplo: CVC Itau Visa Platinum: gaste R$ 1.500/mês para zerar anuidade, ou metade para 50% off (www.itau.com.br. (Tier A, Itaú site)
11. Mobills – Notícia aumento de anuidades Itaú (04/01/2024) – Lista novos valores: Azul Itaú Gold R$ 504 (www.mobills.com.br; detalhes Azul Visa Gold: anuidade 12x R$ 44 = R$ 528, grátis ≥R$ 2k, 50% ≥1k (www.mobills.com.br. (Tier B, apoiou dados de Itaucard)
12. ReclameAqui – Itau Click Platinum cobrando anuidade – Indica que Itau Click deve ser sem anuidade, reclamação de cobrança indevida. (Tier C, sugere Itau Click não era para cobrar – confirmamos no site)
13. iDinheiro – Review Bradesco Neo Visa (05/06/2024) – Forneceu vários dados: Anuidade Neo 12×R$ 30; isenta ≥R$ 50/mês (www.idinheiro.com.br (www.idinheiro.com.br; Juros rotativo até 15,99%, tabela mostra 12,89% a.m. (www.idinheiro.com.br; Parcelamento fatura 11,39% a.m. (www.idinheiro.com.br; Saque crédito Bradesco R$ 15 (BR) / R$ 25 (ext) (www.idinheiro.com.br. (Tier B, muito útil pra Bradesco)
14. ReclameAqui – Reclamações Neo anuidade – Várias entradas confirmando regra ≥R$ 50 e problemas de cobrança indevida (www.reclameaqui.com.br (www.reclameaqui.com.br. (Tier C, confirma funcionamento)
15. Folha de S.Paulo – Juros rotativo BC indicador (02/04/2024) – Dados: BB menor juros acumulado 15,25%, Carrefour maior 28,33% (www1.folha.uol.com.br; meta de encostar 100%; descrição do índice. (Tier A jornalismo)
16. Poder360 – Rotativo aumenta metade dos bancos (31/03/2024) – Menciona Bradesco e Caixa reduziram muito p.p. de juros em 2023 (www.poder360.com.br. (Tier A, background trends)
17. Wise (TransferWise) – Ourocard vale a pena? (13/03/2025) – Conteve tabela Ourocard Fácil: Anuidade Isento; Rotativo 13,76% a.m. (369,76% a.a.); Crediário 4,64% a.m.; Pix c/ cartão 4,24% a.m. (ou 4,54%); Parcelamento fatura 10,21% a.m. (221,11% a.a.) (wise.com. Também destacou “Desvantagens: taxas de juros e IOF elevados no cartão” (wise.com (wise.com. (Tier B, mas derivado poss de fonte BB). Isso foi crucial para BB e Neon.
18. Site Caixa – Cartão Caixa SIM – Confirma anuidade zero e público alvo (www.caixa.gov.br. (Tier A)
19. Site Caixa – Benefícios Caixa SIM – Basicamente marketing, não info de taxas (usado para contexto). (Tier A)
20. FAQ Ajuda Inter – Spread internacional – Texto oficial Inter: PTAX + 4,99% spread + IOF 3,50% (ajuda.inter.co. (Tier A, claríssimo para Inter)
21. FAQ Ajuda Inter – Anuidade – “Inter cobra anuidade do cartão? Não, totalmente isento!” (ajuda.inter.co. (Tier A)
22. CardFacil.com – Comparativo C6 vs Inter (07/2020) – Aponta Inter e C6: saques gratuitos ilimitados (cardfacil.com; Rotativo C6 e Inter 10,27% a.m. (no texto do CardFacil) (cardfacil.com. (Tier C, mas valioso para inferência C6 e Inter)
23. Falando de Viagem – Spread cartões – Já citado para C6 e cooperativas (www.falandodeviagem.com.br (www.falandodeviagem.com.br.
24. Site C6 Bank – Cartões – Confirma anuidade zero no C6 e C6 Platinum (www.c6bank.com.br (www.c6bank.com.br; mostra anuidades C6 Black 12×50 e Carbon 12×98 com condições de isenção parcial (www.c6bank.com.br (www.c6bank.com.br (www.c6bank.com.br (www.c6bank.com.br; e Graphene 12×330 (www.c6bank.com.br. (Tier A)
25. Site C6 – Perguntas Frequentes – Detalhou valores de anuidade e condições de desconto (ex: Black 3 meses isento) (www.c6bank.com.br (www.c6bank.com.br. (Tier A)
26. Neon – Página Tarifas – Listagem oficial Neon: Anuidade crédito R$ 0 (site.neon.com.br; Saque 24h R$ 7,90 (site.neon.com.br; Crédito Rotativo 21% a.m., CET 920,15% a.a. (site.neon.com.br; Compras int. 7% + IOF (site.neon.com.br; Tarifa inatividade R$ 7,99/mês após 360 dias (site.neon.com.br. (Tier A, muita info crucial)
27. Neon Blog – Explicativo Juros – Texto educacional Neon que menciona genericamente que juros variam por instituição e perfil (neon.com.br, sem valores específicos do Neon (preferem não dizer “o nosso é 21%”). (Tier A, mas sem dados numéricos)
28. ReclameAqui – Rotativo PicPay reclamação – Mostra insatisfação mas não taxa (www.reclameaqui.com.br. (Tier C)
29. PicPay site – Promo do PicPay Card – Informa que é sem anuidade, limite até 10 mil, etc. (picpay.com. (Tier A)
30. PicPay Ajuda – Uso no exterior – Diz que pode usar no exterior; “toque aqui” para conversão (não pudemos acessar) (meajuda.picpay.com (meajuda.picpay.com. Possivelmente explicaria que usa dólar do dia, mas sem info de spread. (Tier A, mas conteúdo não acessível; lacuna)
31. Banco Original – (re) Fontes do Original – Não diretamente incluído, mas sabendo que Original cobra ~4% spread e tinha anuidade zero no Internacional, supusemos similar pro PicPay (como Original é emissor). (Inferência, não link específico)
32. Open Finance data BACEN (tentativa) – Achamos difícil extrair as taxas de cada banco via Bacen, pois rotativo agora medido diferentemente. Não foram usadas entradas do Bacen além das notícias.

(As referências acima sustentam as afirmações das Camadas 1 e 2, com indicação de fonte e nível de validação.)

Lacunas de Informação

Durante esta pesquisa, identificamos diversas lacunas de informação que não puderam ser totalmente preenchidas, as quais destacamos a seguir:

• Taxas de juros exatas de alguns emissores: Em especial, faltaram dados oficiais sobre juros do rotativo para Santander, Banco Original/PicPay e, em menor grau, Caixa e Inter. Tivemos que estimar ou nos basear em fontes indiretas. Por exemplo, não conseguimos obter o contrato do PicPay Card para ver a taxa de juros aplicada – o que ficou como uma incógnita relevante. Também não achamos tabelas públicas do Santander revelando suas taxas nominais (apenas indicações pela mídia). Essa lacuna impede afirmações 100% precisas sobre quem cobra x% a.m. nessa ou naquela faixa.

• Políticas de juros pós-teto do rotativo: Com a entrada das novas regras em 2024, seria importante saber como cada banco está implementando o parcelamento compulsório e quais taxas estão cobrando nesses parcelamentos substitutos. Essa informação ainda não está claramente disponível. Ex.: Se Neon agora limita a 100% da dívida, qual taxa e prazo padrão ela usa para parcelar? Esse dado não foi encontrado para nenhum banco (talvez por ser caso a caso). Assim, o custo real para quem entrar no rotativo por 30 dias e depois parcelar não foi plenamente comparado – um gap significativo, pois a dinâmica mudou.

• Spread cambial – confirmação para todos: Embora tenhamos forte convicção dos spreads (4% majoritariamente, exceto Neon/Inter), não obtivemos documentação explícita para todos. Por exemplo, Santander e Banco do Brasil não publicam abertamente “spread = 4%”, embora tudo aponte que sim. Isso permanece uma suposição fundamentada, não uma declaração oficial – portanto tecnicamente uma lacuna. Seria ideal algum comunicado ou contrato confirmando o ágio de cada um, mas tais detalhes raramente constam nos contratos (geralmente dizem só “conversão no dia” e ocultam a margem).

• Uso de condições especiais ou negociações internas: Não conseguimos cobrir casos de negociação individual – e sabemos que muitos clientes conseguem isenção de anuidade por canais de relacionamento, descontos em juros via refinanciamento, etc. Essas práticas informais podem alterar materialmente o custo de um cartão, mas estão fora do escopo documental. Por exemplo, cliente Prime no Bradesco que ameaça cancelar a cobrar pode ganhar isenção total da anuidade – esse “custo zero” não está nas regras, é discricionário. Não há como quantificar ou comparar isso em um estudo documental. Então, permanece uma lacuna: até que ponto os custos aqui listados são efetivamente pagos pelos clientes vs. revertidos por negociações? (Sem pesquisas de campo, não sabemos.)

• Dados de inadimplência e perfil médio do usuário: Para contextualizar por que certas fintechs cobram tão caro e certos bancos públicos menos, seria útil dados de inadimplência ou perfil médio dos usuários de cada cartão. Isso não foi levantado, mas poderia explicar algumas diferenças (ex.: Neon possivelmente lida com público mais arriscado). Sem esses dados, fica uma lacuna de explicação causal – identificamos “Neon mais caro”, mas não podemos afirmar se isso é por sua estrutura de custos ou perfil de base, pois faltam dados.

• Impacto de benefícios financeiros (cashback/pontos) no custo efetivo: Nossa pesquisa não entrou na seara de valorizar pontos, milhas ou cashback monetariamente para deduzir do custo. Isso é uma lacuna deliberada (escopo). Entretanto, poderia ser complementada: ex., cartão X cobra R$ 100 de anuidade mas dá Y em cashback médio – reduz custo líquido. Sem esse cálculo, a comparação de custo está incompleta para quem valoriza esses retornos. Essa nuance permanece pendente de análise.

• Contrato ou FAQ do PicPay Card (Original) e do Santander SX: Especificamente, a ausência do contrato/FAQ PicPay Card nos deixou sem confirmação de suas taxas e tarifas (spread, possivelmente anuidade de adicionais, etc.). Mesma coisa para Santander SX – não achamos um PDF que possamos citar, usamos ReclameAqui e site. Seria ideal obter esses documentos para consolidar as informações. Isso ficou como lacuna documental.

• Evidências quantitativas para ranking efetivo: Notamos que, para montar um ranking “objetivo”, falta um critério quantificável e uniforme – por exemplo, CET anual médio ponderado pelo comportamento típico. Tentar criar isso seria complexo pois precisa de suposições (quantos por cento parcelam, quantos viajam, etc.). Não fizemos, e sem isso, um ranking seria arbitrário. Essa falta de um critério comparativo normalizado é uma lacuna intrínseca do tema. Em pesquisas futuras, talvez definir perfis tipo (Perfil A – paga tudo em dia; Perfil B – parcela metade das compras; Perfil C – viaja internacional 2x ano etc.) e comparar custo anual simulado por perfil seria um jeito. Não foi feito aqui, ficando como lacuna metodológica.

Em resumo, as lacunas abertas concentram-se na falta de números públicos de juros de alguns players, no efeito das novas regras nos custos efetivos, e na não consideração de valor de benefícios e negociações no custo “líquido” para o usuário. Essas são áreas onde informações adicionais e/ou aprofundamento analítico seriam necessários para fechar completamente a comparação.

Próximos Passos para Melhor Decisão

Para aprofundar a pesquisa e preencher lacunas, recomendamos os seguintes próximos passos:

• Obter contratos e documentos oficiais faltantes: Esforçar-se para conseguir as cópias dos contratos de cartão do Santander SX, Banco Original/PicPay Card, Caixa SIM e Inter. Esses documentos (geralmente disponíveis quando se propõe o cartão ou no internet banking) conterão o “Quadro Resumo” com taxa de juros e CET, além de políticas de encargos. Analisá-los forneceria dados Tier A para validar ou ajustar as estimativas. Por exemplo, confirmar se o PicPay Card tem rotativo ~15% a.m. ou outro valor.

• Consulta direta às instituições (atendimento ao cliente): Entrar em contato via chat ou SAC perguntando explicitamente: “Qual a taxa de juros do crédito rotativo do meu cartão?” e “Qual spread cambial vocês usam?” – e registrar essas respostas. Isso já foi feito informalmente no caso do C6 (spread) e poderia ser repetido sistematicamente para cada banco. É trabalhoso, mas daria Tier A (declaração oficial), mesmo que individualizada, sobre pontos como spread e juros. Nota que para alguns (Nubank, Inter) a taxa depende do cliente; porém, talvez informem a faixa ou média. Montar uma tabela comparativa dessas respostas seria valioso.

• Simular perfis de uso para comparativo prático: Como mencionado, definir 2 ou 3 perfis de utilização do cartão (ex: Perfil 1: paga tudo em dia e não viaja; Perfil 2: parcela 50% das compras e faz 1 viagem internacional/ano; Perfil 3: sempre no rotativo mínimo) e calcular o custo anual em cada instituição para esses cenários. Usar as informações coletadas (e preencher suposições onde faltam) para quantificar, por exemplo: Perfil 2 com Nubank pagaria X de juros + Y de spread + 0 de anuidade; com Itaú pagaria ... etc. Isso daria uma visão “ranking por perfil” bem mais útil ao consumidor. Exige algumas suposições (montante de gastos, quantos saques, etc.), mas tornaria a comparação concreta. Esse passo vai além do escopo atual, mas agora dispomos de boa parte dos insumos para fazê-lo, faltando poucos (p.ex. taxa PicPay exata).

• Acompanhar novas divulgações pós-regra rotativo: Nos próximos meses, o Bacen e as próprias instituições podem divulgar dados sob a nova regra (por ex.: taxa média de parcelamento obrigatório, ou quanto % dos clientes aderiram a parcelamento). Monitorar relatórios do Bacen, do Consumidor.gov e notícias sobre redução de juros de cartão (por esforço do governo) ajudará a manter as informações atualizadas. Isso pode alterar a análise de quem está efetivamente mais barato. Por exemplo, se o BB/Caixa começarem a oferecer parcelamento a 9% a.a. (hipotético subsídio), eles disparariam na frente em custo para clientes inadimplentes. Tais iniciativas devem ser mapeadas.

• Analisar cooperativas e fintechs adicionais: Nossa escopo focou nos 10 listados, mas cooperativas de crédito (Sicoob, Sicredi, Unicred) e outras fintechs (Banco Original, Banco PAN, Credicard, etc.) também atuam nesse mercado com propostas específicas. Uma extensão frutífera seria incluir alguns desses para ter uma comparação mais ampla. Em especial, cooperativas muitas vezes têm zero spread e juros menores (conforme menção: Sicoob sem spread, Sicredi 1% spread (www.falandodeviagem.com.br). Incluir um cooperativo ilustraria o “ponto fora da curva positivo” e enriqueceria a análise de opções. Requereria coletar dados similares delas. Esse poderia ser um relatório separado (“Trilha Certa – edição cooperativas e fintechs emergentes”).

• Considerar benefícios e programas de pontos na análise: Como estudo complementar, poderia-se atribuir um valor monetário aos benefícios (ex.: cashback de 1% do Inter Black em média vale R$ X por ano para gasto Y; milhas do Itaú PDA sem spread equivalem a economizar 4% no câmbio + acumular pontos). Isso ajudaria um consumidor que maximize algo a entender custo líquido. É um passo mais analítico e menos documental, mas com os dados de pontos (fáceis de obter) e valor de milhas, é possível. Recomenda-se talvez uma pontuação qualitativa coligada aos custos (ex.: um gráfico custo vs benefícios).

• Verificar na prática spreads cobrados: Realizar uma pequena compra internacional com cada cartão (por ex., US$ 1 via Amazon/Ebay) e depois conferir na fatura o valor efetivo cobrado em reais. Isso daria o cálculo real do spread+IOF. Poderia confirmar se um banco está cobrando exatos 4% ou se há variação (talvez 4,5% etc. embutido). É um experimento empírico simples (embora requerer ter acesso a todos os cartões). Em nível de pesquisa, às vezes há relatórios de órgãos de defesa do consumidor sobre essa prática – vale buscar e incorporar.

• Consultar órgãos oficiais e bases de dados: Verificar se o Banco Central (via SCR ou outro sistema) ou o Procon publicam comparativos recentes de tarifas e taxas de cartão. Por ex., periodicamente o Procon-SP divulga levantamento de juros de cartão por banco. Se disponível, isso seria Tier A ótimo. Procurar por "Pesquisa Procon taxa cartão 2023". Não fizemos isso durante, e pode existir. Incorporar tais achados oficiais consolidaria (e verificaria) os nossos.

• Atualização constante das anuidades e condições: As anuidades mudam praticamente todo ano. Seria útil montar uma planilha com todas as atuais (que coletamos) e revalidar no início de cada ano. Ex: já sabemos que Itau aumentou algumas em 2024; Santander possivelmente atualizará em 2025, etc. Manter isso atualizado garante que a comparação continue válida. Um próximo passo é portanto criar um repositório central de tarifas e taxas de cartões, alimentado por dados públicos ou crowdsourcing. Essa iniciativa excede a pesquisa pontual, mas seria uma ferramenta valiosa de monitoramento.

Em suma, recomenda-se adquirir mais dados primários (contratos, simulações diretas) para solidificar as conclusões, e então realizar análises de cenário que permitam transformar todos esses números em uma orientação personalizada (que banco/cartão é melhor sob qual circunstância). Esse aprofundamento daria ainda mais certeza na validação (convertendo partially-verified em verified muitas linhas) e tornaria a comparação acionável para consumidores específicos, que é o objetivo final de uma trilha de decisão financeira (“Trilha Certa”).